Versi terbaru 2 - Dipengaruhi oleh fluktuasi pasar, keuntungan Blackstone Group menurun dan penarikan investasi terhambat.

Telah ditambahkan ekspektasi konsensus pasar pada paragraf kelima, dan telah diperbarui informasi harga saham pada paragraf keenam

Reuters, 22 Oktober - Blackstone Group (BX.N), perusahaan manajemen aset alternatif terbesar di dunia, pada hari Kamis mengumumkan bahwa kemampuannya untuk merealisasikan investasi dibatasi oleh kondisi pasar yang bergejolak, sehingga mengakibatkan penurunan laba kuartal ketiga.

Pasar global saat ini terdampak oleh lonjakan imbal hasil obligasi, ekspektasi suku bunga tinggi lebih lama, serta meningkatnya volatilitas pasar akibat konflik Iran.

Akibat hal tersebut, banyak transaksi potensial yang ditunda, mengakibatkan aktivitas transaksi dan penawaran umum perdana (IPO) melambat pada paruh pertama tahun ini. Menurut data dari London Stock Exchange Group (LSEG), aktivitas merger dan akuisisi global pada kuartal ketiga (link) turun 41% dibandingkan kuartal sebelumnya.

Nilai realisasi bersih Blackstone Group (yang mencerminkan hasil dari divestasi investasi) turun 34% menjadi sekitar 332 juta dolar AS, terutama akibat pendapatan dari bisnis ekuitas privat turun hampir 50%.

Pendapatan yang dapat didistribusikan (yakni laba yang dapat dibagikan kepada pemegang saham) turun 13% menjadi 1,32 dolar AS per saham. Berdasarkan data yang dikompilasi oleh London Stock Exchange Group (LSEG), rata-rata ekspektasi analis sebelumnya adalah 1,26 dolar AS.

Harga saham perusahaan turun 2,2% dalam perdagangan pra-pembukaan.

Namun, kinerja Blackstone Group mendapat penopang dari arus masuk dana bersih lebih dari 63 miliar dolar AS, yang mengangkat aset kelolaan menjadi 1,37 triliun dolar AS dan mendorong pendapatan terkait fee naik 6%.

Sektor kredit dan asuransi memberikan kontribusi porsi tambahan dana terbesar, dengan hampir 36 miliar dolar AS dana masuk, diikuti oleh bisnis ekuitas privat yang menyerap 12,6 miliar dolar AS.

Pendapatan terkait fee yang dihasilkan dari pengelolaan dana ekuitas privat melonjak 26% menjadi 619 juta dolar AS.

Tahun ini, perusahaan manajemen aset alternatif menghadapi tantangan penurunan harga saham, karena investor berhati-hati terhadap prospek perlambatan pertumbuhan di masa depan serta potensi dampak kemajuan kecerdasan buatan terhadap perusahaan-perusahaan dalam portofolio mereka.

Terutama di sektor kredit privat, sentimen investor sangat tegang, dan beberapa institusi manajemen besar melaporkan lonjakan permohonan penebusan dibandingkan kuartal-kuartal sebelumnya.

Bulan lalu, Blackstone Group menyatakan bahwa permohonan penebusan atas dana BCRED mereka tetap tinggi pada kuartal ketiga, namun tetap menegaskan bahwa fundamental portofolio investasi tersebut masih solid.

Harga saham perusahaan ini telah anjlok nyaris 30% sepanjang tahun ini, serupa dengan performa perusahaan manajemen aset lainnya; sementara indeks utama naik 13% dan indeks keuangan S&P 500 naik sekitar 2%.

https://www.reuters.com/graphics/AUTOMATED-20261021/ALT-ASSET-MGRS-INDEX-COMPARISON-YTD/myvmryalopr/chart.png

(Untuk kenyamanan pembaca non-penutur asli bahasa Inggris, Reuters secara otomatis menerjemahkan laporannya ke beberapa bahasa lain. Karena terjemahan otomatis mungkin mengandung kesalahan atau tidak mencakup konteks yang diperlukan, Reuters tidak menjamin akurasi terjemahan otomatis ini; terjemahan tersebut hanya disediakan untuk memudahkan pembaca. Reuters tidak bertanggung jawab atas kerusakan atau kerugian apapun yang timbul akibat penggunaan terjemahan otomatis.)