As ações de tecnologia apresentam forte recuperação, os futuros do Nasdaq sobem 0,7%, o iene está sob pressão e o petróleo Brent cai 2% no dia.

A forte recuperação das ações de tecnologia, somada à queda contínua do preço do petróleo, elevou o sentimento nos mercados globais, e o índice S&P 500 dos EUA tem chances de fechar esta semana em alta, colocando um ponto positivo em uma semana de negociações voláteis.

A perspectiva otimista de resultados da Nvidia impulsionou uma nova alta nas ações de chips, com os futuros do índice Nasdaq 100 subindo 0,7% e os futuros do S&P 500 avançando 0,4%. Os mercados asiáticos acompanharam o movimento, com o índice Kospi da Coreia do Sul subindo impressionantes 2,7%, liderando os ganhos na região. Em contraste, o índice Stoxx 600 da Europa, com menor exposição a ações de inteligência artificial, caiu 0,3%.

O mercado passou por uma reviravolta significativa esta semana: as medidas de aumento de juros do Federal Reserve reforçaram sua credibilidade no combate à inflação, as preocupações com o fornecimento de petróleo no Oriente Médio diminuíram e o desequilíbrio persistente entre oferta e demanda no setor de semicondutores continuou sustentando expectativas de lucros para empresas de chips. O preço do petróleo Brent caiu pelo terceiro dia consecutivo, chegando próximo de 102 dólares o barril; o ouro avançou para cerca de 4.400 dólares a onça. Na sexta-feira, o Banco do Japão elevou a taxa básica de juros conforme o esperado, e o dólar subiu 1% frente ao iene, sendo negociado a 157,53. O presidente do Banco do Japão, Kazuo Ueda, afirmou que é difícil avaliar se as condições financeiras estão excessivamente frouxas.

O mercado também enfrenta nesta sexta-feira uma volatilidade extra trazida pelo "Dia das Três Bruxas" — quando vencem, no mesmo dia, contratos de derivativos ligados a ações individuais, opções de índices e futuros. De acordo com os cálculos do estrategista Dilin Wu, do Pepperstone Group, os valores nominais das opções que expiram hoje superam 2 trilhões de dólares. Dados históricos mostram que, nestas datas triplas de vencimento, a probabilidade de queda do S&P 500 é superior à média.

• Os futuros do índice Nasdaq 100 subiram 0,7% e os futuros do índice S&P 500 avançaram 0,4%.
• O índice Euro Stoxx 50 abriu em queda de 0,2%; o DAX da Alemanha caiu 0,4%; o FTSE 100 do Reino Unido caiu 0,2%; o CAC 40 da França caiu 0,4%.

• O índice Nikkei 225 fechou em alta de 1,4%, a 65.018,95 pontos. O índice Topix do Japão recuou 0,1%, fechando a 4.091,14 pontos. O índice KOSPI de Seul fechou em alta de 2,7%, a 6.894,23 pontos.

• O dólar subiu 1% frente ao iene no dia, cotado a 157,53. Kazuo Ueda, presidente do Banco do Japão, disse que é difícil determinar se o ambiente financeiro está excessivamente frouxo.
• O euro subiu 0,1%, cotado a 1,1488 dólares
• Os rendimentos dos títulos de 10 anos dos EUA pouco mudaram, ficando em 4,94%
• Os futuros dos títulos japoneses de 30 anos apagaram ganhos anteriores, os rendimentos dos títulos de 20 anos ficaram em 3,835% e os de 10 anos recuaram para cerca de 1,5 pontos base.
• O petróleo Brent caiu 2,0% no dia, para 97,92 dólares por barril.
• O ouro à vista subiu 0,5%, chegando a 4.362,87 dólares a onça
• bitcoin subiu 1,2%, cotado a 77.426,01 dólares

No início da semana, vários fatores de pressão atingiram os mercados ao mesmo tempo—o preço do Brent atingiu o maior nível em quatro meses, os rendimentos dos títulos de 10 anos dos EUA chegaram ao maior patamar em quase 19 anos e, ao mesmo tempo, a preocupação com o possível "risco existencial" promovido pela tecnologia de inteligência artificial continuou a pressionar as ações de chips.

Contudo, à medida que os riscos foram sendo suavizados, o mercado passou por uma notável recuperação durante a semana. O aumento de juros do Federal Reserve fortaleceu sua postura contra a inflação; o prêmio de risco geopolítico na oferta de petróleo diminuiu; e a perspectiva otimista de negócios apresentada pela Nvidia reacendeu a confiança dos investidores nos lucros do setor de semicondutores. O desequilíbrio estrutural de oferta e demanda no setor de chips tende a se manter no curto prazo, sustentando a rentabilidade das empresas do segmento.

O resultado não unânime da decisão de aumentar juros chamou a atenção do mercado. O estrategista da Bloomberg, Mark Cranfield, apontou: "O dólar se fortaleceu frente ao iene depois que o Banco do Japão elevou sua taxa para 1,25% como esperado, mas com votação dividida, o que pode dificultar outro aumento em outubro."

Vários estrategistas indicaram que, se os investidores perceberem que o ritmo de aperto monetário do Banco do Japão fica aquém do Federal Reserve, o dólar pode subir ainda mais diante do iene, aproximando-se da casa dos 160. Como a elevação de 25 pontos-base já tinha sido amplamente precificada, caso as comunicações futuras do banco sejam vistas como dovish, o iene ficará sujeito a maiores riscos de desvalorização.

No início deste mês, a expectativa de aceleração no aperto monetário pelo Banco do Japão, fechamento de operações de carry trade com o iene e possível aumento de alocação local por fundos de pensão japoneses impulsionaram forte alta na moeda. Porém, o Federal Reserve reverteu esse movimento ao adotar um tom hawkish ao elevar juros nesta semana.

No mercado de títulos japoneses, após o anúncio da alta de juros, os futuros dos títulos de 30 anos apagaram ganhos e o rendimento dos títulos de 20 anos ficou em 3,835%, enquanto o de 10 anos reduziu as perdas para cerca de 1,5 pontos base e o de 2 anos caiu 2,5 pontos base, para 1,835%.

O rali na véspera em Wall Street deu o tom positivo para os mercados asiáticos—o índice S&P 500 e o Nasdaq 100 registraram o maior ganho diário desde o início de agosto, levando o índice MSCI de ações asiáticas a subir 0,8%.

A perspectiva otimista da Nvidia impulsionou o setor de semicondutores da região, com a SK Hynix subindo 5% no dia e a Samsung Electronics avançando em conjunto. Os futuros de índices americanos sugerem que Wall Street tende a manter o ritmo de alta, enquanto as bolsas europeias devem abrir suavemente em baixa.

O ouro estendeu sua valorização, estando cotado em cerca de 4.360 dólares por onça no momento, após saltar quase 2% na quinta-feira, praticamente recuperando as perdas dos três pregões anteriores.

O mercado também enfrenta nesta sexta-feira o efeito extra do "Dia das Três Bruxas"—quando vencem, simultaneamente, contratos de derivativos ligados a ações, opções de índices e futuros.

Segundo cálculos da estrategista Dilin Wu, do Pepperstone Group, o valor nominal das opções que expiram hoje supera 2 trilhões de dólares. Dados históricos mostram que, nas datas de triplo vencimento, a probabilidade do S&P 500 fechar em queda é superior à média. Ela acrescenta que as ordens de compra de quinta-feira podem ter sido influenciadas pela antecipação dos compradores, que elevaram níveis técnicos-chave para garantir posições favoráveis: "A dúvida principal de hoje é se o rali se sustentará após o dia do vencimento."

Nick Twidale, analista chefe do mercado do AT Global Markets, disse: "Com a política monetária dos bancos centrais ainda dominando os mercados e o risco geopolítico permanecendo elevado, há espaço para bastante volatilidade no restante da semana."