Лёб опровергает теорию пузыря: инвестиции в AI далеки от выбрасывания денег на ветер, мы только начинаем осваивать бум

Новости BlockBeats, 30 мая. Дэн Лоеб, основатель Third Point и управляющий хедж-фондом на 24 миллиарда долларов, выразил сильный оптимизм по отношению к AI, заявив, что нынешняя ажиотаж вокруг AI принципиально отличается от эры интернет-пузыря. Лоеб отметил, что крупные технологические компании объявили о совокупных инвестициях более 700 миллиардов долларов в этом году и более 1 триллиона долларов в следующем году в инфраструктуру AI. Однако эти компании обладают очень высокой прибыльностью, генерируя огромные денежные потоки, и большая часть расходов может быть обеспечена внутренними средствами. «Если вы не верите, что эти капитальные вложения принесут отдачу, это все равно что считать, что они просто выбрасывают деньги в унитаз, что очень отличается от интернет-пузыря — мы в то время заняли короткие позиции и получили достойную прибыль за те годы». Лоеб подчеркнул, что сейчас признаков переоценки не наблюдает.

Лоеб привел компанию Anthropic в качестве примера поддержки своего оптимистичного взгляда: последняя инвестиционная раунда оценила компанию в 965 миллиардов долларов, по сравнению с 380 миллиардами в феврале, а годовой доход увеличился с 14 миллиардов до 47 миллиардов за тот же период. Темпы внедрения и практичность продукта быстро растут, а ожидаемые новые модели вызывают большой интерес. «Можно убедительно утверждать, что мы лишь поверхностно касаемся ажиотажа вокруг AI, и уровень корпоративного применения только начинается, поэтому я отношусь к лагерю оптимистов». Согласно последним данным о портфеле Third Point на конец марта, Amazon, Alphabet, Meta и Nvidia входят в число крупнейших активов фонда.