Эссе: анализ статистики покупок TSMC с использованием модели X для прогнозирования момента разворота в коррекции полупроводникового сектора

Эссе: анализ статистики покупок TSMC с использованием модели X для прогнозирования момента разворота в коррекции полупроводникового сектора

左兜进右兜2026/07/17 10:38

Показать оригинал

Автор:左兜进右兜

Bitget предлагает комплексные решения для торговли криптовалютами, акциями и золотом. Торгуйте сейчас!

Приветственный бонус 6,200 USDT для новых пользователей! Зарегистрироваться

Эта статья является продолжением недавних эссе:

Поскольку рынок уже скорректировался, я буду использовать метод модели, следовать за рынком, с помощью статистики фиксировать каждую временную точку этого цикла вплоть до окончания коррекции.

Резкое изменение направления рынка сейчас невозможно описать словами, эмоциональная ценность уже не играет роли. Всё, что я могу — это с помощью собственных исследований наблюдать за следующим шагом, а затем за следующим, и совершать только те сделки, для которых есть заранее подготовленный план.

В конце прошлого месяца я сделал вывод о вершине хранения, основываясь на торговом поведении.

Точно так же, сегодня я не буду полагаться на субъективные догадки, а сделаю вывод, основываясь на данных своей модели.

Почему я выбрал TSMC в качестве эталонного образца? Значимость TSMC для сегмента повествования о полупроводниках всем известна. Кроме того, у TSMC крайне низкая волатильность, и когда такая акция с низкой волатильностью начинает покупаться моей моделью коррекции, это говорит об уровне рыночных колебаний. Я взял её для статистики сегодняшних результатов.

Методика подсчёта очень проста. Я фиксирую якорную точку на день первой покупки по модели X (модель X — это одна из шести моих моделей коррекции), это не моё суждение. Затем смотрим 60 торговых дней вперёд, ищем минимум индекса Nasdaq (QQQ) в этом окне, считаем, сколько дней прошло от даты покупки до минимума.

С июля 2021 по настоящее время X-модель по TSMC сработала всего 12 раз. 11 раз уже завершены. 12-й раз — это текущий цикл: 16 июля совершена первая сделка, после активации моей X-модели будут последовательно совершены четыре покупки, вчера была первая.

Эссе: анализ статистики покупок TSMC с использованием модели X для прогнозирования момента разворота в коррекции полупроводникового сектора image 0

Результаты 11 циклов выглядят так.

6 раз индекс достигал дна в течение 10 торговых дней. Из них 3 раза дно пришлось на день первой покупки.

5 раз дно наступало только спустя 24 торговых дня. Самый длинный цикл — 56 дней, это был боковой рынок в августе 2023 года.

В промежутке между 11 и 23-м торговым днём — ни разу.

Или это прямо сейчас (в течение двух недель), или ещё придётся ждать месяц-два. Средний вариант за последние пять лет не встречался ни разу.

Этот промежуток не был искусственно выделен. Если брать только статистику за последние три года — картина та же; если изменить окно наблюдения с 60 на 45 или 90 дней — промежуток всё равно сохраняется; у индекса Philadelphia Semiconductor сравнимо 8 циклов, распределение также по краям, а в середине — 0.

Еще одна цифра: сколько еще падает индекс после первой покупки.

В самых лёгких циклах дно достигалось после дополнительного падения менее чем на 3%.

В самом глубоком цикле, февраль 2025 года был вход, попал на тарифную войну в апреле — после первой покупки по QQQ индекс ещё просел на 21,7%.

Отмечу: ни один цикл не был исключён из выборки. Медвежий рынок 2022 года включён, тарифная война 2025-го — тоже. Для сетки, рассчитанной на покупки в коррекции, паника — это не аномалия для удаления; за пять лет модель полностью реализовала четыре лота только дважды — и оба раза это были периоды паники. Паника — это специфика этой модели.

Именно поэтому я выбрал TSMC в качестве ориентира. У него низкая волатильность, поэтому по тому, до какого лота он доходит в покупках, можно судить о степени давления на рынке: 1 лот — лёгкая коррекция; 4 лота — системная паника. За два полных сета до дна было 10 и 30 дней, за девять раз по 1–2 лота — медиана 8 дней. Чем глубже покупки, тем дальше дно — но четырёхлотовых примеров всего два, их можно считать лишь указателем направления.

Но это значит следующее: если следующие несколько лотов будут реализованы и на этот раз, это не значит, что дно ближе, а что коррекция будет глубже, чем кажется сейчас.

Теперь о дальнейших действиях моей модели:

Вернёмся к текущему циклу. 16 июля — первая сделка. По итогам 11 циклов есть два сценария: дно наступает в ближайшие дни, или придётся ждать ещё месяц-два. Промежуточного варианта в истории не встречалось.

Какой сценарий реализуется? Я не знаю, и модель не знает.

Этот сигнал говорит о том, что зона риска вошла в фазу наибольшей напряжённости, поэтому нет смысла гадать, будет ли это коррекция или просто кратковременный откат. Следующие три лота размещены: если рынок растёт — фиксация прибыли, если падает — новая точка входа. Вот что означает иметь заранее подготовленный план действий, как было сказано в начале.

На каком лоте сейчас цикл, в какой день будет достигнуто дно, в каком диапазоне это произойдёт — если TSMC будет продано, я оперативно сообщу об этом в разделе «Торговый архив» на своём независимом сайте.Я буду вести поэтапную запись.

Дисклеймер: содержание этой статьи отражает исключительно мнение автора и не представляет платформу в каком-либо качестве. Данная статья не должна являться ориентиром при принятии инвестиционных решений.

PoolX: вносите активы и получайте новые токены.

APR до 12%. Аирдропы новых токенов.

Внести!

Вам также может понравиться

Аналитик: повышение ставки ФРС приводит к коррекции золота, падение является долгосрочным окном для покупки

汇通财经•2026/09/17 09:54

Почему акции американских банков упали на этой неделе? Предупреждение Bank of America стало лишь спусковым механизмом, инфляция — это «невидимый убийца»

Индекс банковских акций KBW в среду снизился на 2,9%, что стало самым крупным дневным падением с февраля; снижение за неделю достигло 5%.

智通财经•2026/09/17 08:56

Японские компании редко выражают недовольство слабой иеной! Волатильность обменного курса "вредна", слабая иена может привести к хаосу на финансовых рынках

Руководители японских компаний призывают к укреплению иены, даже те предприятия, которые выигрывают от ее ослабления, не являются исключением.

智通财经•2026/09/17 08:06

Японские компании редко выражают недовольство слабой иеной! Волатильность обменного курса "вредна", слабая иена может привести к хаосу на финансовых рынках

После того как ФРС подала "ястребиный" сигнал, Goldman Sachs изменил прогноз: в октябре ожидается повышение на 25 базисных пунктов

Основная логика того, что Goldman Sachs включает повышение ставки в октябре в свой базовый сценарий, заключается в следующем: Федеральная резервная система уже охарактеризовала данное повышение как меру, поддерживающую "более своевременное возвращение" к цели в 2%, и последовательные повышения на каждом заседании выглядят более естественно, чем пропуск через одно заседание. Тем не менее, по мнению Goldman Sachs, добавление более двух повышений не является базовым сценарием, главным образом потому, что их собственный прогноз по инфляции ниже медианного уровня оценок членов ФРС.

华尔街见闻•2026/09/17 07:56