Рост цен на нефть выше 100 и угроза повышения ставок оказывают двойное давление! Золото начинает защитную битву за уровень 4000 долларов

Zhisheng FinTek APP отмечает, что по мере обострения ближневосточного конфликта усиливается давление на рост цен на энергоносители и возрастают ожидания, что Федеральная резервная система США будет ужесточать денежно-кредитную политику для сдерживания инфляции, вследствие чего цены на золото пошли на спад.

Спотовое золото после падения на 2% накануне торгуется около отметки 4050 долларов за унцию, потеряв большую часть роста предыдущих двух торговых дней (в основном обусловленного покупками на снижение).

После фактического срыва соглашения о прекращении огня, подписанного в прошлом месяце, война вступила в новую фазу эскалации. Дональд Трамп пригрозил усилить удары по Ирану и заявил, что будет требовать от Ирана ответственности за любые будущие атаки хуситов из Йемена на суда в Красном море.

Базовая цена на нефть Brent впервые с мая превысила отметку 100 долларов, а доходность двухлетних казначейских облигаций США в четверг росла шестой день подряд.

Цены на золото на этой неделе могут немного вырасти

Дополнительную неопределённость вносит заявление США о введении тарифов с 10% до 12,5% на импорт большинства основных торговых партнёров, обвинив их в существовании принудительного труда в цепочках поставок. Это самая масштабная мера Трампа по восстановлению протекционистских тарифов после отмены предыдущих пошлин Верховным судом.

Рост цен на энергоносители в сочетании с, по-видимому, устойчивым рынком труда в США увеличивает вероятность повышения ставок Федеральной резервной системой. Рост стоимости заимствований негативно сказывается на бездоходных драгоценных металлах.

В докладе TD Securities, в том числе аналитиков Леона Маккея, говорится, что на фоне роста цен на энергоносители и усиления инфляционных опасений крупные спекулянты "быстро перешли к продажам золота". По их словам, для серебра прорыв ниже отметки 55,19 доллара за унцию может спровоцировать новый виток продаж.

В настоящее время своп-трейдеры оценивают вероятность повышения ставок ФРС на следующем заседании в 34%. Ожидается, что в сентябре будет как минимум одно повышение, и к концу года возможно второе.

С конца июня золото в основном колеблется около уровня 4000 долларов, что некоторые трейдеры считают ключевой поддержкой. С конца февраля, когда США и Израиль нанесли удары по Ирану, цена на золото снизилась примерно на четверть; тогда как месяцем ранее стоимость достигла исторического максимума почти в 5600 долларов, завершив многолетний бычий тренд.

На момент публикации спотовое золото практически не изменилось и стоит 4048,25 доллара за унцию. После падения на 3,6% в предыдущий день серебро также стабилизировалось на уровне 57,62 доллара за унцию. Платина и палладий немного подешевели. Индекс Bloomberg Dollar Spot после роста на 0,3% в четверг немного снизился.