Meta и Microsoft стараются уменьшить зависимость сотрудников от Claude: количество внутренних пользователей Meta сократилось вдвое, а бюджет Microsoft уменьшен на треть
Внутренний бюджет Microsoft на Claude был сокращён более чем на треть от пикового уровня, а количество пользователей Claude Code внутри Meta снизилось примерно с 60 000 до 30 000. Обе компании подчёркивают, что внешние клиенты продолжают проявлять растущий спрос, однако снижение внутреннего использования оказывает давление на Anthropic. Согласно проспекту IPO Anthropic, два крупных клиента обеспечивают около 25% доходов компании; хотя конкретные имена не указаны, весьма вероятно, что Meta и Microsoft являются этими клиентами или одним из них.
Meta и Microsoft активно работают над сокращением использования сотрудниками Claude, что оказывает давление на перспективы выручки Anthropic.
5 октября, по данным The Information, Meta и Microsoft значительно сокращают внутреннее использование Claude AI от Anthropic, поощряя сотрудников переходить на собственные инструменты разработки.
Эти изменения напрямую затрагивают ключевую структуру доходов Anthropic; в недавно поданной заявке на IPO компания отметила, что на двух крупнейших клиентов приходится примерно 25% выручки.
Ранее Microsoft ожидала, что внутренние ежегодные расходы на Claude составят не менее 1 миллиарда долларов, однако этот бюджет был урезан более чем на треть. Одновременно количество сотрудников Meta, использующих Claude Code, резко сократилось с примерно 60 тысяч в начале года до 30 тысяч, то есть почти на 50%.
Эти корректировки имеют большое значение для Anthropic. Несмотря на уверения обеих технологических компаний в продолжающемся росте спроса на Claude среди внешних клиентов через корпоративные платформы, сокращение внутреннего потребления свидетельствует о стремительном переводе AI-разработок во внутренние ресурсы крупных технологических компаний.
Microsoft: сокращение бюджета на Claude, упор на собственные модели
Основная цель Microsoft — контроль над операционными расходами.
Как сообщают источники, знакомые с ситуацией, еще в мае этого года Microsoft начала сокращать зависимость от Claude Code, чтобы уменьшить потребление токенов сотрудниками и расширить использование внутренних моделей.
Ранее предполагалось, что внутренние расходы на Claude AI достигнут 1 миллиарда долларов в год, однако после введения ограничений по использованию Claude для экономии средств и усиленного продвижения собственных AI-инструментов, этот бюджет был сокращён более чем на треть.
Важно отметить, что эти изменения касаются исключительно внутренних операций; предоставление клиентам Anthropic через корпоративную платформу Microsoft продолжает стабильно увеличиваться.
Meta: ускоренное развитие собственных инструментов и эффект замещения
Снижение объёмов использования Claude внутри Meta обусловлено как кадровыми, так и стратегическими причинами.
Весной этого года Meta сократила около 10% из 78 000 сотрудников, что частично снизило базу пользователей Claude. Однако основным фактором является стремительное развитие собственного AI-экосистемы компании.
Meta уже представила два внутренних помощника для программирования: MetaCode предназначен лишь для внутренних нужд и насчитывает более 30 тысяч пользователей; Muse Code начал тестироваться внешними клиентами в августе и уже собрал более 6 тысяч внутренних пользователей.
Muse Code считается прямым конкурентом Claude Code, построен на внутренних моделях Meta и является частью продуктовой линейки Muse Spark.
Хотя число пользователей Claude Code сильно сократилось, за последние 28 дней расходы Meta на Claude Code по-прежнему превышают 105 миллионов долларов.
Anthropic: риски концентрации клиентов вызывают опасения
В недавно поданной заявке на IPO Anthropic раскрыла, что на двух клиентов приходится около 25% выручки, не называя их поимённо. Рынок полагает, что Meta и Microsoft весьма вероятно являются этими клиентами или как минимум одним из них.
Одновременное сокращение объёмов у двух ключевых клиентов в сочетании с быстрым развитием альтернативных внутренних инструментов приводит к тому, что в критический для IPO период Anthropic сталкивается со структурным риском избыточной концентрации клиентов.
Хотя спрос на внешнее корпоративное развертывание пока растёт, остается открытым вопрос, сможет ли компания компенсировать снижение внутренних объёмов и связанное с этим давление на выручку — это важная неопределённость для инвесторов.
Дисклеймер: содержание этой статьи отражает исключительно мнение автора и не представляет платформу в каком-либо качестве. Данная статья не должна являться ориентиром при принятии инвестиционных решений.
Вам также может понравиться
CME Federal Reserve Watch: вероятность сохранения процентной ставки в октябре составляет 77.3%
По данным CME "Fed Watch": вероятность того, что Федеральная резервная система сохранит ставку без изменений до октября, составляет 77,3%, а вероятность повышения ставки на 25 базисных пунктов — 22,7%. До декабря вероятность сохранения ставки без изменений составляет 13,4%, вероятность повышения на 25 базисных пунктов — 67,8%, а вероятность повышения на 50 базисных пунктов — 18,8%.
Акции Nvidia достигли нового максимума за четыре месяца, аналитики позитивно оценивают перспективы рынка.
По мере того как акции Nvidia (NVDA.US) впервые за четыре месяца достигли нового максимума, аналитики сохраняют оптимизм по поводу будущего компании. Акции закрылись в понедельник на уровне $237.58, установив новый рекорд, а рыночная капитализация компании составила примерно $5.76 миллиардов. Аналитик Wedbush Matt Bryson отметил, что по мере того как Nvidia приближается к выполнению своих будущих финансовых прогнозов, "рынку становится всё сложнее игнорировать" разрыв между перспективами роста и оценкой. Он подчеркнул ожидания роста компании на 70%, но цена акций сейчас составляет менее 20 раз от предполагаемой прибыли на акцию в следующем финансовом году, что выглядит относительно дешево. Несмотря на конкуренцию со стороны коллег и даже собственных клиентов, Nvidia остаётся "краеугольным камнем инфраструктуры AI", написал аналитик BNP Paribas Karl Ackerman в отчёте на прошлой неделе. Он повысил целевую цену акций до $345 за акцию, что подразумевает потенциал роста на 45% по сравнению с ценой в понедельник.
Bank of America и другие начали финансирование в размере 60 миллиардов долларов для поддержки Anthropic в аренде AI-чипов Google.
По данным Financial Times, Bank of America, Citi и Morgan Stanley начали распределение между другими банками долгового финансирования на общую сумму 60 миллиардов долларов для поддержки аренды AI-чипов Google (GOOG.US) компанией Anthropic, что является самой крупной на сегодняшний день сделкой по финансированию чипов. Около 42 миллиардов долларов приходится на обеспеченный первоочередной кредит, поддерживаемый Broadcom (AVGO.US), который был запущен в синдикационный процесс в понедельник; еще 18 миллиардов долларов составляют субординированный долг без поддержки Broadcom, который планируется выпустить позднее, причем Blackstone обязалась предоставить финансирование примерно на 9 миллиардов долларов из этой суммы. Полученные средства будут использованы для заказов чипов Anthropic в 2027 году, а выплаты по аренде начнутся после их поставки. Broadcom также может получить до 42 миллиардов долларов в виде конвертируемых облигаций Anthropic для оплаты соответствующих расходов по аренде. Этот займ на 60 миллиардов долларов рассматривается как важная сделка для проверки спроса рынка на AI-долги.
Банк Уолл-стрит организует сделку по чипам на 60 billions долларов для Broadcom и Anthropic.
Согласно Financial Times: банки Уолл-стрит инициировали рекордную сделку на 60 миллиардов долларов в сфере чипов, которая включает Broadcom и Anthropic.
Цены на крипто
Далее
