Майже половина корпоративних систем захисту кінцевих точок потребують оновлення! CrowdStrike (CRWD.US) націлюється на розширення ринкової частки, BNP Paribas вважає, що довгострокова ціль зростання може бути занадто консервативною

Згідно з повідомленням від APP фінансів Zhicheng, компанія CrowdStrike (CRWD.US), яка спеціалізується на кібербезпеці, вважає, що зі поступовою відмовою підприємств від традиційних систем безпеки вона має значний потенціал розширення своєї частки на ринку EDR (Endpoint Detection and Response). Після телефонної конференції з керівником Investor Relations CrowdStrike, BNP Paribas зазначила, що довгострокові перспективи росту компанії залишаються значними та, ймовірно, її цільові показники річного повторюваного доходу (ARR) на 2030 та 2035 фінансові роки можуть бути навіть занадто обережними. CrowdStrike цього разу не змінювала чинний фінансовий прогноз. У ранковій сесії в понеділок акції компанії зросли приблизно на 1%.

Близько половини ринку EDR досі використовує традиційні продукти CrowdStrike орієнтується на потреби заміни

За оцінками CrowdStrike, наразі близько 48% ринку EDR все ще користується традиційними продуктами безпеки, що відкриває для компанії додаткові можливості для захоплення ринкової частки. Договори з корпоративними клієнтами зазвичай укладаються на п’ять років, тож із закінченням чинних контрактів та оновленням систем кібербезпеки CrowdStrike має шанс залучити нових клієнтів і замовлення.

EDR, тобто Endpoint Detection and Response, є рішенням кібербезпеки для постійного моніторингу кінцевих пристроїв користувачів, основною метою якого є виявлення та реагування на загрози, такі як програми-вимагачі та шкідливе ПЗ.

BNP Paribas повідомляє, що CrowdStrike впевнена: навіть після "Mythos" компанія зберігає важливі можливості для збільшення своєї частки на ринку через EDR-напрямок. Для CrowdStrike оновлення традиційних EDR-продуктів означає не лише залучення нових клієнтів, а й створює простір для продажу їм додаткових модулів безпеки, що стимулює зростання річного повторюваного доходу.

На даний момент CrowdStrike ставить за мету підвищити ARR до 10 млрд доларів у 2030 фінансовому році та до 20 млрд доларів у 2035 фінансовому році. При цьому компанія прогнозує, що темпи чистого приросту ARR перевищуватимуть 20% у 2028 фінансовому році.

Довгострокові цілі ARR можуть бути занадто обережними Ринок AI-безпеки дає більше можливостей для зростання

BNP Paribas вважає, що зазначені CrowdStrike довгострокові цілі росту можуть виявитися достатньо обережними. Відповідно до довгострокових планів компанії, припускається отримання приблизно 3,5% частки на очікуваному AI-різноманітному ринку продуктів безпеки обсягом близько 565 млрд доларів. Для порівняння, наразі CrowdStrike утримує близько 4% відповідного ринку.

Це означає, що якщо CrowdStrike зможе зберегти свою теперішню частку ринку, а не керуватися припущеною 3,5%, фактичний розмір її доходу може перевищити рівень, закладений у поточних довгострокових цілях.

Окрім традиційного напрямку кінцевої безпеки, швидке поширення AI-додатків створює нові потреби для галузі кібербезпеки. Зі зростанням кількості підприємств, які впроваджують AI-агентів, питання контролю над їхньою поведінкою та запобігання несанкціонованим чи шкідливим діям стає новим викликом для безпеки.

CrowdStrike активно розробляє продукти безпеки для AI-агентів, прагнучи розширити свої існуючі кібербезпекові можливості на сферу AI-додатків.

Посилення у сфері безпеки AI-агентів Guardian вже повністю доступний

BNP Paribas відзначає, що Guardian — один із продуктів CrowdStrike — вже повністю представлений на ринку, а інший продукт, SafeMind, використовує Nemotron-моделі NVIDIA (NVDA.US) для виявлення потенційно шкідливої поведінки AI-агентів. Така стратегія свідчить про те, що CrowdStrike розширює свою платформу безпеки з традиційних кінцевих пристроїв до AI-агентів, забезпечуючи захист для бізнесу при впровадженні генеративного та автономного AI.

Зі збільшенням доступу AI-агентів до корпоративних даних, використанням різноманітних програмних засобів та виконанням складних завдань зростають і потенційні ризики безпеки. CrowdStrike має намір через відповідні продукти ідентифікувати аномальну або шкідливу поведінку та брати участь у конкурентній боротьбі на цьому новому ринку AI-безпеки.

Варто зауважити, що NVIDIA нещодавно також презентувала власні продукти безпеки. Водночас CrowdStrike повідомила BNP Paribas, що SafeMind не позиціонується як прямий конкурет новим продуктам NVIDIA. Навпаки, SafeMind використовує Nemotron-модель NVIDIA, що свідчить про те, що CrowdStrike у сфері AI-безпеки більше націлена на використання існуючої інфраструктури та можливостей моделей AI для розробки рішень безпеки для корпоративних клієнтів.

BNP Paribas вважає, що довгострокові цілі CrowdStrike досягти ARR у 10 млрд доларів до 2030 фінансового року та 20 млрд доларів до 2035 фінансового року можуть бути занадто обережними, а питання розширення ринкової частки EDR та задоволення потреб AI-безпеки стане ключем до реалізації довгострокового росту.