UBS và TD Cowen tăng mạnh giá mục tiêu của Arm, đặt cược vào việc đánh giá lại giá trị CPU AI cho trung tâm dữ liệu
BlockBeats News, ngày 25 tháng 6. Tuần này, giá cổ phiếu của Arm đã giảm theo sự điều chỉnh ở mảng AI định giá cao. Tuy nhiên, một số nhà phân tích Phố Wall tin rằng đợt điều chỉnh này không làm thay đổi vị thế dài hạn của công ty trong lĩnh vực trung tâm dữ liệu AI.
UBS đã nâng giá mục tiêu của Arm một cách đáng kể từ 260 USD lên 470 USD, duy trì đánh giá Mua. TD Cowen cũng nâng giá mục tiêu từ 265 USD lên 475 USD, đồng thời giữ nguyên đánh giá Mua. Quan điểm chung của hai tổ chức là với sự phát triển của AI đại lý, tầm quan trọng của CPU trong kiến trúc trung tâm dữ liệu có thể tăng lên, thay vì GPU tiếp tục thống trị câu chuyện đầu tư.
TD Cowen cho rằng về lâu dài, CPU có thể chiếm vị thế chiến lược tốt hơn ở một số tải công việc AI nhất định. Trong khi đó, UBS nhấn mạnh rằng thị trường thực sự đang tranh luận về tiềm năng doanh thu của mảng CPU tự phát triển hoặc độc lập của Arm. Ngân hàng dự đoán doanh thu liên quan đến CPU của Arm sẽ đạt khoảng 14 tỷ USD vào năm 2030, mặc dù bản thân công ty đã tuyên bố rằng mảng kinh doanh này sẽ chưa mang lại ảnh hưởng tài chính đáng kể cho đến năm tài chính 2028. Lợi thế của Arm nằm ở độ trễ thấp và hiệu suất năng lượng cao, đây là các chỉ số ngày càng được các nhà cung cấp đám mây lớn chú trọng khi mở rộng hạ tầng AI. Mặc dù giá cổ phiếu ngắn hạn đã giảm từ đỉnh, các nhà phân tích vẫn coi Arm là một trong những bên hưởng lợi chính trong chu kỳ nâng cấp CPU máy chủ.
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Mọi thông tin trong bài viết đều thể hiện quan điểm của tác giả và không liên quan đến nền tảng. Bài viết này không nhằm mục đích tham khảo để đưa ra quyết định đầu tư.
Bạn cũng có thể thích
Huang Renxun liên tục lên tiếng: Không cần quy định pháp luật để kiểm soát sự phát triển của AI
Huang Renxun gần đây liên tục công khai bày tỏ quan điểm rằng sự phát triển của AI không cần luật pháp hay quy định mới, và coi việc đặt đổi mới đối lập với an toàn là một "lựa chọn sai lầm". Ông đã xuất hiện công khai cùng Trump, thể hiện lập trường rõ ràng trái ngược với lời kêu gọi phối hợp làm chậm lại nghiên cứu AI của Dario Amodei, Sam Altman và Elon Musk. Tuy nhiên, lợi ích kinh doanh của Nvidia lại gắn chặt với tốc độ đầu tư vào cơ sở hạ tầng AI.
Đảng Cộng hòa Hoa Kỳ dự định thúc đẩy nhanh việc lập pháp, yêu cầu các trung tâm dữ liệu AI “tự trả tiền điện”
Các Thượng nghị sĩ Đảng Cộng hòa Mỹ đang xem xét áp dụng quy trình lập pháp nhanh để thúc đẩy Đạo luật Bảo vệ Người trả phí liên quan đến trung tâm dữ liệu trước cuộc bầu cử tháng 11. Dự luật này nhằm quy định các trung tâm dữ liệu phải tự chi trả tiền sử dụng điện cũng như chịu trách nhiệm chi phí nâng cấp cơ sở hạ tầng, tránh đẩy gánh nặng chi phí sang các hộ gia đình và doanh nghiệp thông thường. Hạ viện dự kiến sẽ thông qua dự luật lưỡng đảng này với sự ủng hộ rộng rãi sớm nhất vào thứ Ba.
Báo cáo: OpenAI đang cân nhắc huy động vốn ở vòng mới trước khi IPO với mức định giá 1.2 nghìn tỷ USD
OpenAI đang tiếp xúc với các nhà đầu tư về một vòng gọi vốn tư nhân mới, hướng tới mức định giá 1.2 nghìn tỷ USD, tăng mạnh so với 852 tỷ USD vào tháng 3 năm nay. Báo cáo cho biết, những tiếp xúc này được khởi xướng bởi các nhà đầu tư, chứ không phải do phía OpenAI dẫn dắt. Đồng thời, các tranh luận về giám sát an toàn AI tiếp tục gia tăng, Altman ủng hộ ngành tự quản lý và phản đối sự can thiệp bắt buộc từ phía chính phủ.
Besent: Hỗ trợ "séc 5.000 đô la", sẽ không làm tăng thâm hụt; Chủ tịch Hạ viện: Cần thêm thời gian để triển khai kế hoạch.
Bộ trưởng Tài chính Mỹ Baisent cho biết có “cách” triển khai kế hoạch này mà không làm tăng thâm hụt ngân sách, tuy nhiên chưa tiết lộ phương án bù đắp chi phí cụ thể. Ông nói Bộ Tài chính đã nghiên cứu vấn đề này “một thời gian khá dài”, đồng thời nhấn mạnh “việc bỏ thêm tiền vào túi người dân Mỹ nên là mục tiêu của tất cả mọi người”. Chủ tịch Hạ viện Mike Johnson cho biết đã trao đổi với Tổng thống về vấn đề này vào tối hôm trước, nhưng chi tiết cụ thể vẫn chưa được thống nhất và cần thêm thời gian để kế hoạch được triển khai.
Giá tiền điện tử
Thêm
