BTC thậm chí còn ổn định hơn thị trường chứng khoán Hàn Quốc, làn sóng AI hạ nhiệt gây ra biến động thị trường, chỉ số biến động của thị trường chứng khoán Hàn Quốc tăng vọt.

Odaily đưa tin, khi làn sóng đầu tư AI hạ nhiệt, mức độ rủi ro của lĩnh vực này thậm chí đã vượt qua Bitcoin, vốn từ lâu được xem là đồng tiền có độ biến động cao. Dữ liệu cho thấy chỉ số biến động ẩn 30 ngày của KOSPI (IV) đã tăng lên mức hàng năm 81%, gấp đôi so với chỉ số biến động BVIV của Bitcoin, khoảng 38%.

Trước đó, nhà đầu tư cá nhân Hàn Quốc đã đặt cược lớn vào cổ phiếu liên quan tới AI thông qua giao dịch ký quỹ và ETF đòn bẩy, dẫn đến nhiều đợt bán tháo bắt buộc trên thị trường biến động mạnh. Thống kê cho thấy trong chưa đầy ba tháng vừa qua, tổng quy mô thanh lý liên quan đã vượt quá 2 nghìn tỷ USD. Các chuyên gia phân tích nhận định, độ biến động của thị trường chứng khoán Hàn Quốc lớn hơn Bitcoin có thể phản ánh tâm lý chấp nhận rủi ro mà làn sóng đầu tư AI toàn cầu thúc đẩy đã lên tới mức cực đoan.

Với những người ủng hộ Bitcoin, việc độ biến động của BTC thấp hơn KOSPI được xem là tín hiệu quan trọng cho sự trưởng thành của thị trường. Tuy nhiên, mức độ rủi ro của Bitcoin hiện vẫn cao hơn rõ rệt so với tài sản truyền thống, với độ biến động 30 ngày khoảng gấp đôi chỉ số VIX của S&P 500 (dưới 20%).

Hiện tại giá Bitcoin vẫn chịu áp lực, giao dịch dưới mức trung bình động 50 ngày mà thị trường đang theo dõi. Tuy nhiên, công ty dữ liệu on-chain Nansen cho biết trong bối cảnh căng thẳng địa chính trị gần đây, các ví thường chuyển lượng lớn vốn sớm vẫn chưa ghi nhận sự chuyển dịch rõ rệt sang stablecoin. Nhà phân tích nghiên cứu của Nansen, Nicolai Sondergaard, nhận định tình hình này tương tự với diễn biến thị trường khi tình hình Trung Đông leo thang trước đây: “Các vị thế long sử dụng đòn bẩy ngắn hạn bị thanh lý, sau đó vốn bắt đầu được tích lũy trở lại.”

Song song đó, thị trường cũng chú ý đến phiên điều trần về quy định sắp diễn ra tại Washington, Mỹ. Các nhà phân tích của Marex cho biết Đạo luật CLARITY đang đứng trước thử thách quan trọng, ngành công nghiệp tiền mã hóa đang chờ đợi khung pháp lý rõ ràng hơn nhằm thúc đẩy dòng tiền tổ chức tiếp tục chảy vào thị trường. (CoinDesk)