Die Fed plant eine umfassende Reform des Bankenaufsichtssystems, Vizepräsidentin Bowman: Umstrukturierung der regionalen Architektur und Anpassung der Vermögensschwellen.
Die stellvertretende Vorsitzende für die Bankenaufsicht der Federal Reserve, Bowman, erklärte, dass eine umfassende Reform der Aufsichtsstruktur für US-Banken geplant ist. Die derzeitigen zwölf regionalen Fed-Bankenaufsichtsbereiche sollen zu fünf neuen geografischen Regionen zusammengeführt werden, wobei jede Region von einem hauptamtlichen „Regionalleiter“ geführt wird. Ziel ist es, die bisher fragmentierte Zuständigkeit und Verantwortung zu ändern. Die Federal Reserve wird später in diesem Jahr über eine Aktualisierung der Vermögensgrenzen beraten, ab denen Banken strengeren Aufsichtsregeln unterliegen, was den Banken größere Spielräume für Expansion bietet.
Die Federal Reserve plant eine umfassende Umstrukturierung ihres Bankenaufsichtssystems, um die Rechenschaftspflicht in Washington zu stärken und die Vermögensschwellen, die strengere Aufsichtsregeln auslösen, zu aktualisieren.
Die stellvertretende Vorsitzende für Aufsicht der Federal Reserve, Michelle Bowman, erklärte am Dienstag, diese Umstrukturierung werde die bestehenden zwölf regionalen Aufsichtsbereiche der Federal Reserve auf fünf neue geografische Regionen zusammenführen. In jeder Region werde eine hauptamtliche „Regionalverantwortliche“ eingesetzt, die die einheitliche Verantwortung für die gesamte Aufsichtsarbeit im jeweiligen Bereich übernimmt. Diese Veränderung zielt darauf ab, das bisherige System der geteilten Zuständigkeiten zu beenden.
Bowman gab zudem bekannt, dass die Federal Reserve später in diesem Jahr über die Aktualisierung der Vermögensschwellen beraten wird, ab wann für Banken strengere Aufsichtsregeln gelten.
Diese Reformen sind Teil einer Reihe von Korrekturmaßnahmen, die Bowman seit ihrer Ernennung zur Chefaufseherin der Federal Reserve im Jahr 2025 vorantreibt.
Neben der Anpassung der Aufsichtsstruktur kündigte sie zudem an, dass ein Mechanismus geprüft werde, der eine automatische Anpassung der Vermögensschwellen alle fünf Jahre vorsieht, um Veränderungen bei Inflation und Wirtschaftswachstum widerzuspiegeln. Diese Maßnahme soll Banken mehr Spielraum beim Wachstum geben, bevor strengere Anforderungen an Kapital, Liquidität und Stresstests ausgelöst werden.
Unklare Verantwortlichkeiten treiben Strukturreform voran
In einer schriftlichen Rede auf einer Konferenz der Federal Reserve von St. Louis wies Bowman auf grundlegende Mängel im aktuellen Aufsichtsrahmen in Bezug auf Zuständigkeit und Rechenschaft hin. Sie verwies auf einen von ihr in Auftrag gegebenen, unabhängigen Bericht zum Zusammenbruch der Silicon Valley Bank, der feststellte, dass Prüfer der Federal Reserve zögerlich reagierten, nachdem Risiken erkannt worden waren.
„Die Aufsichtsfunktion der Federal Reserve wird neu ausgerichtet, um eine Kultur der Rechenschaft und klare Entscheidungsstrukturen zu schaffen“, so Bowman.
Im derzeitigen System legt die Führung der Federal Reserve in Washington die Richtlinien für die Bankenprüfung fest, während die tatsächliche Aufsicht und Überwachung von zwölf regionalen Federal Reserve Banken im ganzen Land wahrgenommen wird.
Nach der Umstrukturierung werden die neu eingesetzten Regionalverantwortlichen sämtliche Aufsichtsaktivitäten koordinieren. Die Aufgaben selbst verbleiben bei den Mitarbeiterinnen und Mitarbeitern der jeweiligen Regionalbanken, allerdings werden Aufsichtsbefugnisse, die bisher bei den Präsidenten der Regionalbanken lagen, neu geregelt.
Gremienstruktur gilt als ineffizient
Bowman kritisierte ebenso den starken Rückgriff der Federal Reserve auf zahlreiche Gremien im Bereich der Bankenaufsicht. Sie ist der Ansicht, dass dies zu Entscheidungsverzögerungen führt und bei Problemen in den Banken die Verantwortlichkeiten verschwimmen lässt.
„In der Praxis sind diese Gremien ein Nährboden für 'begründetes Abschieben der Verantwortung', was Prüfer davon abhält, erkannte Risiken zeitnah und entschlossen zu adressieren“, sagte sie. Bowman kündigte an, die Gremienstruktur künftig zu verschlanken.
Dies entspricht auch ihrer bisherigen Haltung zur Ausrichtung der Aufsicht – Prüferinnen und Prüfer sollen sich auf die tatsächlichen finanziellen Risiken der Banken konzentrieren und sich nicht von über Jahre gewachsenen, bürokratischen Verfahrensmängeln ablenken lassen.
Dynamische Anpassungsmechanismen für Vermögensschwellen möglich
Bowman gab am Dienstag ebenfalls bekannt, dass die Federal Reserve noch im Laufe dieses Jahres die Aktualisierung der festen Vermögensschwellen prüfen will, die maßgeblich bestimmen, ab wann Banken strengeren Anforderungen in Bezug auf Kapitalquoten, Liquidität und Stresstests unterliegen.
Die zur Diskussion stehenden Neuerungen umfassen sowohl die konkrete Anpassung der festen Schwellenwerte als auch die Einführung eines Mechanismus, der alle fünf Jahre eine automatische Revision vorsieht, um Inflations- und Wachstumsänderungen nachzuvollziehen.
Die Bankenbranche hat wiederholt darauf hingewiesen, dass starre Schwellenwerte im Laufe der Zeit oft überholt sind, so dass Institute, die eigentlich nicht im Fokus der Regulierung stehen, dennoch strengere Regeln einhalten müssen.
Seit Bowmans Ernennung zur Chefaufseherin der Federal Reserve im Jahr 2025 hat sie die Führung der Aufsichtsabteilungen ausgetauscht, Personalkürzungen vorgenommen und neue Richtlinien zum Abbau von Prüfungsumfang und zur Anpassung der Bewertungsstandards bei Institutionen erlassen.
Haftungsausschluss: Der Inhalt dieses Artikels gibt ausschließlich die Meinung des Autors wieder und repräsentiert nicht die Plattform in irgendeiner Form. Dieser Artikel ist nicht dazu gedacht, als Referenz für Investitionsentscheidungen zu dienen.
Das könnte Ihnen auch gefallen
BUZZ - Gordon Haskett stuft Dollar General auf "Kaufen" hoch, Aktie steigt
Am 6. Oktober stieg der Aktienkurs des Discounters Dollar General (DG.N) im Nachmittagshandel um etwa 3 % auf 122,34 US-Dollar. Gordon Haskett erhöhte nach einem Treffen mit dem Management das Rating auf „Kaufen“ und setzte das Kursziel auf 140 US-Dollar fest. Laut dem Brokerhaus suchen immer mehr einkommensstarke Verbraucher bei "Dollar General" nach Einkaufsmöglichkeiten, da die hohen Benzinpreise das Haushaltsbudget belasten. Dies eröffnet dem Unternehmen die Möglichkeit, seinen Marktanteil weiter auszubauen. Der Broker ergänzte, dass sich das Konsumverhalten von einkommensschwachen Kunden trotz steigender Treibstoffkosten dank der anhaltend stabilen Beschäftigungslage stabilisiert und angepasst habe. Die Analysten beobachteten zudem, dass Verbraucher dazu neigen, häufiger nähergelegene Filialen aufzusuchen, aber pro Besuch weniger Artikel kaufen – Trends, die als vorteilhaft für Dollar General angesehen werden. Das Unternehmen arbeite daran, sein Sortiment an 1-Dollar-Artikeln zu erweitern und plane, die Anzahl saisonaler 1-Dollar-Produkte in der zweiten Jahreshälfte um 40 % zu erhöhen. Dollar General erklärte, seine Distributionspartnerschaften würden dabei helfen, neue Kunden zu gewinnen und Marktanteile von traditionellen Lebensmitteleinzelhändlern und Apotheken abzunehmen. Laut von der London Stock Exchange Group (LSEG) zusammengefassten Daten empfehlen von 32 Brokern 13 die Aktie zum „Kauf“ oder höher, 18 halten sie für „halten“ und einer bewertet sie mit „verkaufen“. Der mittlere Zielkurs liegt bei 140 US-Dollar. Seit dem Schlusskurs des letzten Handelstags beträgt der kumulierte Kursverlust der Aktie im laufenden Jahr etwa 8 %.
BUZZ - Jefferies hebt das Kursziel an, Pershing Square-Aktie steigt stark
Am 6. Oktober stieg der Aktienkurs des alternativen Vermögensverwalters Pershing Square (PS.N) um 7,49 % auf 58,98 US-Dollar. Jefferies hob das Kursziel von 38 US-Dollar auf 58 US-Dollar an und behielt die Bewertung „Halten“ bei. Das Unternehmen erwartet, dass die leistungsabhängigen Gebühren im nächsten Jahr weiter steigen werden. Laut von der London Stock Exchange Group (LSEG) zusammengestellten Daten empfehlen 9 von 10 Brokern die Aktie zum „Kauf“ oder mit höherer Bewertung, einer empfiehlt sie zum „Halten“. Das mittlere Kursziel liegt bei 42 US-Dollar. Das Kurs-Gewinn-Verhältnis der Aktie für die erwarteten Gewinne je Aktie in den nächsten 12 Monaten beträgt aktuell 64,03 und liegt damit deutlich über dem Branchendurchschnitt von 10,97. Seit dem Börsengang (IPO) im April hat die Aktie bis zum Handelsschluss des vorherigen Tages insgesamt um 145,4 % zugelegt.
Bericht: Venture Global führt angeblich Gespräche mit China über den Verkauf von verflüssigtem Erdgas, Aktienkurs steigt daraufhin.
Korrektur des Firmennamens im Titel. Am 6. Oktober stieg der Aktienkurs des Flüssigerdgas-Produzenten Venture Global (VG.N) um 2,3 % auf 13,77 USD. Laut Bloomberg führt das Unternehmen Gespräche über den Verkauf von Flüssigerdgas an weitere chinesische Käufer, da die Spannungen im Iran und die daraus resultierenden globalen Transportunterbrechungen dazu führen, dass China seine Lieferquellen diversifizieren möchte (link). Venture Global hat auf eine Anfrage von Reuters zur Stellungnahme bislang nicht reagiert. Bloomberg berichtet weiter (link), dass Venture Global bereits mit mindestens drei chinesischen LNG-Importeuren erste Gespräche über langfristige Verträge geführt hat. Von 18 Brokerhäusern haben 11 die Aktie mit „Kaufen“ oder besser bewertet, 7 mit „Halten“; der mittlere Kurszielwert liegt bei 16 USD. Unter Berücksichtigung der Kursschwankungen während des Handels hat sich der Kurs der VG-Aktie im bisherigen Jahresverlauf mehr als verdoppelt. (Hinweis: Zum Nutzen von Nicht-Englisch-Muttersprachlern bietet Reuters automatisierte Übersetzungen seiner Berichte in verschiedene Sprachen an. Da diese Übersetzungen ungenau sein oder nicht den gewünschten Kontext wiedergeben können, übernimmt Reuters keine Haftung für die Genauigkeit des automatisierten Textes und keine Verantwortung für Schäden oder Verluste, die durch die Nutzung der Übersetzungsfunktion entstehen.)
BUZZ-Venture Global-Aktien steigen, da Berichte über Verhandlungen mit China zum Verkauf von Flüssigerdgas bekannt wurden.
Am 6. Oktober stieg der Aktienkurs des Flüssigerdgas (LNG)-Produzenten Venture Global (VG.N) um 2,3 % und lag bei 13,77 US-Dollar. Laut Bloomberg führt das Unternehmen Gespräche über den Verkauf von Flüssigerdgas an weitere chinesische Käufer, da der Iran-Krieg den weltweiten LNG-Transport behindert und China dazu bewegt, nach diversifizierten Lieferquellen zu suchen. Venture Global hat auf eine Stellungnahmeanfrage von Reuters bisher nicht reagiert. Laut Bloomberg hat Venture Global bereits erste Gespräche über langfristige Verträge mit mindestens drei chinesischen LNG-Importeuren aufgenommen. Von 18 Analysten haben 11 die Aktie mit "Kaufen" oder höher bewertet, sieben empfehlen "Halten". Das mittlere Kursziel liegt bei 16 US-Dollar. Einschließlich der Kursschwankungen während des Handelstags hat sich der Aktienkurs von VG seit Jahresbeginn mehr als verdoppelt.
Krypto-Preise
Mehr
