Plotki z rynku: Palantir i Nvidia ograniczają modele Anthropic i OpenAI ze względu na obawy o dane klientów

UBS wskazuje, że logika inwestowania w AI przesuwa się z konkurencji modeli na budowę infrastruktury. Dostawy energii, pojemność centrów danych oraz zdolność do finansowania stają się kluczowymi czynnikami wpływającymi na ekspansję branży. Wraz z utrzymującą się silną popytem, znaczenie szybkości realizacji projektów, zabezpieczenia łańcucha dostaw oraz dostaw surowców kluczowych jeszcze bardziej wzrasta. Firmy posiadające rzadkie zasoby i napotykające na wąskie gardła infrastrukturalne mają szansę przyciągnąć większą uwagę rynku.

Inwestor Michael Burry, który precyzyjnie zidentyfikował poważne wady na rynku subprime w USA i przewidział kryzys finansowy w 2008 roku, skoncentrował większość swoich zakładów spadkowych na opcjach put dotyczących indeksu Nasdaq 100 (NDX) oraz ETF-u VanEck Semiconductor (SMH).

Morgan Stanley uważa, że rentowność obligacji amerykańskich wzrosła od lutego o 120 punktów bazowych, a silny dolar i wysokie ceny ropy naftowej dodatkowo zacieśniły warunki finansowe. Rynek obligacji obecnie zastępuje funkcję zacieśniającą, którą zwykle pełni Fed. Kluczowe sygnały dla określenia, czy amerykański rynek akcji może odbić, to: czy indeks MOVE zacznie spadać oraz czy raporty finansowe JPMorgan, Goldman Sachs, Citi i Wells Fargo przyniosą pozytywne wiadomości. Wilson uważa, że rynek może zbytnio martwić się ryzykiem recesji, a amerykańskie akcje nadal mają pole do poprawy.