Прибыль южнокорейского студента от торговли акциями с кредитным плечом 5x на бирже выросла до 15x, но упала до убытков после коррекции фондового рынка.

BlockBeats News, 21 июля — По данным Reuters, 24-летний студент из Южной Кореи Ли Сынхо использовал пятикратное кредитное плечо в торговом приложении, чтобы увеличить свои сбережения, полученные после службы в армии — 20 миллионов корейских вон — до почти 300 миллионов корейских вон в какой-то момент, что примерно в 15 раз больше его первоначальных вложений. Однако после резкого падения рынка в мае его брокер начал серию маржин-коллов, в результате чего вся его прибыль исчезла за 4 недели, а баланс его счета в итоге стал ниже первоначальной суммы. Ли заявил, что испытывал сильное давление и чувствовал, что «ему действительно трудно дышать», однако он все же планирует возобновить маржинальную торговлю после восстановления капитала.

Ли упомянул, что его цель — купить жилье в Сеуле. Средняя цена квартиры в Сеуле эквивалентна примерно 14 годовым зарплатам, поэтому некоторые молодые корейцы рассматривают высокорискованную торговлю акциями с кредитным плечом как способ догнать рост стоимости активов. Он пояснил, что при стремительном росте акций пятикратное кредитное плечо может ускорить рост капитала в 5 раз, но также признал, что постоянная игра ва-банк в итоге может привести к убыткам.

По данным Korea Financial Investment Association, общий объем маржинальных кредитов на корейском фондовом рынке достиг рекордных 38,63 трлн корейских вон на 24 июня и оставался на уровне 34,37 трлн корейских вон по состоянию на 15 июля. Согласно более широким данным Банка Кореи, общий долг инвесторов, включая другие формы заимствований, впервые превысил 60 трлн корейских вон к концу мая. Тем временем индекс KOSPI вырос более чем на 100% за полгода, однако в последующие недели испытал неоднократные падения более чем на 10%.

Южнокорейские регуляторы объявили о приостановке выпуска новых ETF с кредитным плечом, связанных с отдельными акциями, хотя такие продукты были разрешены к запуску только около двух месяцев назад. Стратег Exness Инки Чо заявил, что это корректировка политики регулирующих органов после поспешного одобрения таких продуктов; на высоковолатильных рынках инструменты с плечом могут увеличивать убытки намного быстрее, чем обеспечивать прибыль при росте рынка.