Нічні американські акції | Три основні індекси закрилися зниженням, Western Digital (WDC.US) впала майже на 3%, спотове золото впало нижче позначки 4000 доларів

Згідно з даними додатку Zhìtōng Finanси, у п'ятницю три основні індекси закрились у мінусі. Зростання цін на нафту продовжує тиснути на фондовий ринок, а президент США Трамп заявив, що США можуть незабаром завершити війну з Іраном. Він стверджує, що США здатні контролювати всі нафтові ресурси Ірану, наразі експортують необхідну нафту, і заявив, що Ормузька протока "повністю під моїм контролем", США навіть здатні захопити весь Іран. Крім того, Трамп повідомив, що США близькі до досягнення торговельної угоди з Мексикою, а Канада також активно шукає угоди зі США.

【Американські акції】 Станом на закриття, індекс Доу Джонса впав на 652,82 пунктів, або на 1,23%, до 52215,16 пунктів, за тиждень піднявся на 0,41%; індекс S&P 500 впав на 39,75 пунктів, або на 0,52%, до 7623,68 пунктів, за тиждень знизився на 0,47%; Nasdaq впав на 53,51 пунктів, або на 0,21%, до 25955,34 пунктів, за тиждень знизився на 0,71%. Western Digital (WDC.US) впав на 2,97%, Google (GOOG.US) впав на 1,24%, SanDisk (SNDK.US) впав на 1,82%, Meta Platforms (META.US) впав на 0,96%, Apple (AAPL.US) впав на 0,14%; SK Hynix (SKHY.US) піднявся на 4,05%, Micron Technology (MU.US) піднявся на 2,46%. Індекс Nasdaq Golden Dragon China впав на 0,84%.

【Європейські акції】 Індекс DAX30 Німеччини впав на 201,19 пункту, або 0,79%, до 25170,56 пунктів; індекс FTSE 100 Великої Британії впав на 42,69 пункту, або 0,40%, до 10682,34 пунктів; індекс CAC40 Франції впав на 28,44 пункту, або 0,36%, до 7782,82 пунктів; європейський індекс Stoxx 50 впав на 21,86 пункту, або 0,36%, до 6065,15 пунктів; іспанський індекс IBEX35 піднявся на 80,82 пунктів, або 0,43%, до 18994,32 пунктів; італійський індекс FTSE MIB піднявся на 160,84 пунктів, або 0,33%, до 48544,50 пунктів.

【Валюта】 Доларовий індекс зріс 23 числа. Індекс долара, який вимірює курс долара до шести основних валют, піднявся на 0,2% і на момент закриття ринку склав 101,811. На кінець торговельного дня в Нью-Йорку, 1 євро коштував 1,1193 долара, нижче, ніж 1,1220 долара на попередній сесії; 1 фунт обмінювався на 1,3371 долара, нижче, ніж 1,3400 долара на попередній сесії. 1 долар обмінювався на 156,87 єн, вище, ніж 156,78 єн минулої сесії; 1 долар обмінювався на 0,8252 швейцарського франка, вище, ніж 0,8205 франків; 1 долар обмінювався на 1,4004 канадського долара, нижче, ніж 1,4008 канадських доларів; 1 долар обмінювався на 9,9424 шведських крон, вище, ніж 9,9079 крон. Станом на тиждень, що закінчується 20 жовтня, чисті короткі позиції у євро, які тримали кредитні фонди, збільшились на 1305 контрактів і досягли 94,1 тисяч, що є найвищим показником з березня 2020 року, що відповідає ставок на пониження на суму близько 11,8 мільярдів євро. Політична нестабільність у Франції, тиск боргу та зростання протестів посилили занепокоєння на ринку та знизили курс євро. Інвестори також стурбовані уповільненням зростання європейської економіки, обмеженими можливостями ЄЦБ підняти ставку, і можливим подальшим розширенням диференціалу між американськими та європейськими ставками. Євро по відношенню до долара знову ослаб цього тижня, втративши у сумі 0,4%.

【Криптовалюти】 Bitcoin трохи знизився — на момент публікації становить 81234,67 доларів; Ethereum піднявся на 0,56% і торгується на рівні 2395,73 доларів.

【Дорогоцінні метали】 Спотове золото впало на 0,71% і прорвалося нижче 4000 доларів, закрившись на 3997,08 доларів за унцію; спотове срібло впало більш ніж на 1% і торгується на рівні 53,936 доларів за унцію.

【Нафта】 Станом на закриття дня, грудневі ф'ючерси на легку нафту на Нью-Йоркській товарній біржі піднялися на 3,80 долара, закрившись на рівні 103,27 долара за барель, піднявшись на 3,82%; грудневі ф'ючерси на нафту Brent на Лондонській біржі піднялися на 3,55 долара, закрившись на 116,72 долара за барель, піднявшись на 3,14%.

【Макроекономічні новини】

Адміністрація Трампа скасовує 50% мита на частину канадських товарів, але запроваджує додаткові тарифи на іншу продукцію. За повідомленнями, уряд США у п’ятницю оголосив про скасування 50% мита на частину імпортних товарів із Канади, включаючи чорницю, картоплю, яблука, морські водорості, а також пластикові boxes, пакувальні матеріали, холодильне обладнання та пакувальні машини, які були запроваджені після провалу американо-канадських торгових переговорів наприкінці серпня. Білий дім водночас запровадив додаткові тарифи на частину клапанів, килимів та продуктів з відходів для компенсування впливу зниження податків. Республіканський сенатор з Мену Сьюзан Коллінз заявила, що добилась звільнення від нових мит для місцевого аграрного сектору. Кандидат від демократів у сенатори Трой Джексон розкритикував, що торговельна війна Трампа підвищила вартість життя в штаті Мен, а Коллінз раніше підтримувала відповідну політику, намагаючись тепер скасуванням мит завоювати виборців. Це відбувається напередодні проміжних виборів у США 3 листопада. Опитування показують, що демократи можуть отримати більшість у обох палатах Конгресу, а республіканські кандидати в Мічигані також публічно закликають припинити торговельну війну з Канадою. Білий дім стверджує, що це коригування спрямоване на подальше уточнення сфери застосування тарифів на Канаду.

Споживча впевненість у США знизилася до мінімуму за п’ять місяців через інфляційні проблеми. У жовтні індекс споживчої довіри у США дещо знизився через зростання цін та ставок, досягнувши мінімуму за п'ять місяців. Згідно з опублікованим у п’ятницю звітом, фінальний індекс споживчої довіри Мічиганського університету знизився з 48,1 пункту у вересні до 48 пунктів. Незважаючи на це, показник перевищує попереднє значення і сподівання економістів. Споживачі очікують зростання цін на 4,7% у наступному році, що вище прогнозу минулого місяця у 4,6%; також вважають, що в наступні п'ять–десять років витрати збільшуватимуться у середньому на 3,5% щорічно. Обидва показники є найвищими з травня. Керівниця опитування Joanne Hsu зауважила: «Після того, як інфляція понад п'ять років перевищувала цільовий рівень, коротко- й довгострокові інфляційні очікування зросли — це підкреслює ризик укорінення підвищених інфляційних очікувань». Вона додала: «Представники всіх політичних поглядів погоджуються, що інфляція наступного року становить для економіки значно більше ризиків, ніж безробіття».

Економіка США лишається на підйомі на початку четвертого кварталу. Головний бізнес-економіст S&P Global Market Intelligence Chris Williamson заявив: «Попередній PMI за жовтень показує, що економіка США й далі переживає підйом на початку четвертого кварталу. Дані щодо виробництва у цьому опитуванні відповідають темпу зростання ВВП в 5% у річному вимірі, на відміну від 4% у третьому кварталі. Зокрема, прибутковість та прибутки підприємств залишаються міцними, а найм значно збільшився у відповідь на зростання попиту. Якщо не враховувати ефект перезапуску економіки після пандемії, зростання, якого США досягли за останні місяці, є найкращим з початку 2015 року. Однак тиск витрат лишається основною проблемою, особливо з огляду на нове зростання цін на нафту для різних товарів та послуг. Водночас вузькі місця у ланцюгах постачання і зростання накопичених замовлень полегшують компаніям передати зростання витрат споживачам. У підсумку продажні ціни зростають найшвидшими темпами за чотири роки, і це свідчить, що інфляція споживчих цін може в найближчі місяці ще перевищити цільового рівня ФРС».

Зростання роздрібних продажів у Канаді, ймовірно, продовжиться у вересні. Очікується, що канадські роздрібні витрати збережуть тенденцію до зростання у вересні, хоча й повільнішими темпами порівняно з серпнем. Попередні дані Статистичного управління Канади показують, що у вересні роздрібні продажі зросли на 0,7% у річному вимірі. До цього, у серпні роздрібний оборот зріс на 1,2% завдяки зростанню у всіх дев'яти підгалузях. За обсягом у серпні продажі також зросли на 1,2%. Враховуючи ескалацію торгової війни з США у вересні, раніше економісти попереджали, що відновлення в серпні може бути лише тимчасовим. Канадська економіка, схоже, вийшла з спаду, спричиненого тарифами у другому кварталі, але темпи зростання ВВП у липні та серпні сповільнилися. Дані щодо роздрібного продажу є останньою підказкою для Банку Канади перед наступним рішенням щодо процентних ставок. За останній тиждень багато трейдерів і економістів змінили свої очікування і тепер роблять ставку на підвищення ставок. Трейдери на ринку overnight swaps підвищили ймовірність підвищення ставок на наступному тижні до понад 80%.

【Новини окремих компаній】

ЗМІ: Об’єднання SpaceX і Tesla може зіткнутися з антимонопольною перевіркою. Згідно з повідомленнями, цього тижня Маск висунув пропозицію щодо об'єднання Tesla (TSLA.US) та SpaceX (SPCX.US), і, за словами колишнього чиновника Мін’юсту, ризик виникнення антимонопольних проблем є цілком реальним. Посадовець зазначив, що антимонопольні регулятори розглядають такого роду "вертикальні" злиття як такі, що сприяють конкуренції, оскільки вони підвищують ефективність ланцюга постачання; проте якщо об’єднання Tesla–SpaceX буде розцінене як потенційне “вертикально-ексклюзивне” злиття, регулятори можуть спробувати його заблокувати. Чиновник пояснив, що "ексклюзивність" означає, що компанія використовує своє положення для витіснення конкурентів на інших рівнях ланцюга постачання. У такому разі, якщо у майбутньому лише автомобілі Tesla зможуть використовувати такі технології, як Starlink від SpaceX, інші виробники автопілотованих або електромобілів можуть постраждати. Щоправда, це залежить від тексту цієї наразі гіпотетичної угоди. А також – від того, наскільки антимонопольні органи США, що наразі займають однакову з Трампом позицію, готові вступити в конфлікт із Маском — одним із основних донорів Республіканської партії. Проте, якщо демократи наступного місяця повернуть контроль над Палатою представників, Маск може зіткнутися з розслідуванням Конгресу — і законодавці пильно стежитимуть за будь-якими його спробами об’єднати свої компанії.

【Оцінки інвестиційних банків】

UBS Group: підняв цільову ціну Blackstone Group (BX.US) зі 116 до 118 доларів; підвищив цільову ціну Lockheed Martin (LMT.US) з 653 до 692 доларів.

Mizuho Bank: знизив цільову ціну Western Digital (WDC.US) з 590 до 490 доларів; підняв цільову ціну Meta Platforms (META.US) з 750 до 950 доларів.