Chiến lược gia của Carlyle: Thị trường đang ở giai đoạn khởi đầu của chu kỳ siêu hàng hóa tiếp theo
Glonghui ngày 18 tháng 5｜Chiến lược gia năng lượng kiêm nhà đầu tư của Carlyle Group, Jeff Currie, cho biết thị trường đang ở giai đoạn đầu của chu kỳ siêu hàng hóa tiếp theo: “Mua vào đi. Thắt dây an toàn và sẵn sàng cho đợt sóng này.” Ông đưa ra một loạt luận điểm nhiều tầng. Đầu tiên, làn sóng AI đang đối mặt với một nút thắt lớn. Dù bảy gã khổng lồ công nghệ bao gồm Alphabet, Meta Platforms, Microsoft và Amazon dự kiến chi tiêu vốn tổng cộng sẽ vượt 700 tỷ USD vào năm 2026, hạ tầng AI vẫn bị hạn chế bởi tài nguyên vật chất. Một trong những điểm nghẽn lớn là nguồn cung nguyên liệu thô. Currie chỉ ra rằng cuộc xung đột Iran đã gây ra cú sốc nguồn cung năng lượng lớn nhất lịch sử; dù chiến tranh cuối cùng có chấm dứt, cục diện cung ứng tại Vịnh Ba Tư—một trong những khu vực cung cấp năng lượng, kim loại và phân bón quan trọng nhất toàn cầu—đã thay đổi.
Một nút thắt khác là năng lực tính toán. Khi Anthropic, OpenAI và DeepMind liên tục phát triển các mô hình AI tiên tiến, năng lực tính toán đã trở thành yếu tố giới hạn chủ chốt. Thứ hai, khi tài nguyên vật chất ngày càng trở nên khan hiếm, thế giới đang thúc đẩy nhanh tiến trình “phi toàn cầu hóa”, điều này trái ngược với chu kỳ siêu hàng hóa đầu những năm 2000. Khi đó, mô hình là HAGO (Tài sản cố định, Vận hành toàn cầu); hiện tại, thị trường đang chuyển hướng sang HALO (Tài sản cố định, Vận hành địa phương). Trong bối cảnh phi toàn cầu hóa, chuỗi cung ứng sẽ càng căng thẳng, sự cạnh tranh giữa các quốc gia về nguồn lực hữu hạn cũng sẽ thêm phần khốc liệt.
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Mọi thông tin trong bài viết đều thể hiện quan điểm của tác giả và không liên quan đến nền tảng. Bài viết này không nhằm mục đích tham khảo để đưa ra quyết định đầu tư.
Bạn cũng có thể thích
So với mức cao cuối tuần trước, giá đã giảm 78,5%, LSK nghi ngờ được tạo lập thị trường bởi GSR Markets.
Quỹ tài sản chủ quyền tốt nhất thế giới đạt lợi nhuận hàng năm 14,2%, đồng thời cảnh báo rằng lợi suất cao của thị trường chứng khoán Mỹ khó có thể duy trì.
Quỹ tài sản quốc gia New Zealand đạt tỷ suất lợi nhuận hàng năm 14,2% trong năm tài chính 2026, được xếp hạng đứng đầu trong các quỹ tương tự trên toàn cầu. Tuy nhiên, ban quản lý đã nhanh chóng cảnh báo rằng lợi nhuận của thị trường chứng khoán Mỹ trong những năm gần đây gần gấp đôi mức trung bình hàng năm của 20 năm qua, vì vậy áp lực hồi quy về giá trị trung bình không thể bị xem nhẹ. Quỹ đã hạ dự báo tỷ suất lợi nhuận hàng năm dài hạn từ 7,8% xuống 7,2% và cắt giảm mức độ chấp nhận rủi ro chủ động.
Coca-Cola (KO.US) dự kiến đầu tư 10 tỷ USD để tăng cường cơ sở vật chất và hạ tầng logistics tại Mỹ
Coca-Cola cho biết vào thứ Ba rằng họ có kế hoạch đầu tư 10 tỷ USD vào cơ sở hạ tầng tại Mỹ trong giai đoạn từ 2026 đến 2030.
Yên Nhật giảm mạnh xuống dưới mốc 156 chỉ sau một đêm, chính sách tăng lãi suất cứng rắn của Fed khiến Ngân hàng Trung ương Nhật Bản đối mặt với “thời khắc căng thẳng”
Sau khi Fed tăng lãi suất, đồng Yên giảm mạnh qua đêm xuống 156.42. Thị trường đặt cược Ngân hàng Trung ương Nhật Bản sẽ tăng lãi suất thêm 25 điểm cơ bản vào thứ Sáu. Nếu phát biểu mang tính ôn hòa, tỷ giá có thể giảm về 158 hoặc thậm chí 160.
Giá tiền điện tử
Thêm
