Bitget UEX gündəlik hesabatı｜ABŞ və İran danışıqları yenidən başlamağa hazırlaşır, neft qiyməti 2% azalır; Koreyanın DRAM ixracatı qiyməti illik 401% artıb; Nvidia yeddi ardıcıl enişə son verir və hesabatını açıqlayacaq (2026-cı il avqustun 26-sı)

Birinci hissə: İsti xəbərlər

Federal Rezervin Dinamikası

Walsh Jackson Hole çıxışı yaxınlaşır, sentyabrda faizlərin dəyişməməsi ehtimalı təxminən 60%

• Federal Rezervin sədrı Kevin Walsh 28 avqustda Jackson Hole-də çıxış edəcək, bazar onun inflyasiya və maliyyə problemləri ilə bağlı bəyanatına diqqət yönəldir.
• CME məlumatına görə, sentyabrda faizlərin dəyişməməsi ehtimalı təxminən 60.4%, 25 baza bənd artımı ehtimalı isə təxminən 39.6%-dır.
• Bu həftə Richmond Federal Rezervin sədrı Barkin və digər rəsmilərin də çıxışları olacaq.
  Bazar təsiri: Çıxışlar və əsas PCE göstəriciləri qısa müddətli siyasətin qiymətləndirilməsinin əsasını təşkil edir, müddət premiumu və risk aktivlərinin performansına təsir edə bilər.

Beynəlxalq xammal bazarı

Rus mediasına görə ABŞ və İran danışıqları bərpa edəcək, xam neft kəskin ucuzlaşır

• İran və Oman Hormuz boğazında müvəqqəti naviqasiya dəhlizinin yaradılması və mina təmizləmə planlarını müzakirə edirlər, 30-60 gün ərzində daimi marşrutun həyata keçirilməsi planlaşdırılır.
• Pakistan və İran mənbələri bildirir, ABŞ və İran atəşkəs müqaviləsinin şərtləri üzərində razılığa gəliblər, bunlara boğazda sərbəst naviqasiya da daxildir, bir neçə gün ərzində qərarın açıqlanması və danışıqların başlanması gözlənilir.
• ABŞ Dövlət Katibi Rubio bildirib ki, İrana yeni hərbi zərbə planı yoxdur, bunun əvəzinə dəniz blokadası və Maliyyə Nazirliyi sanksiyaları ilə təzyiq göstəriləcək; Trump qeyd edib ki, beynəlxalq sulardakı bütün minalar artıq təmizlənib.
  Bazar təsiri: Geosiyasi risk premyası sürətlə azalır, WTI xam nefti təxminən 2% düşür, Brent də sinxron şəkildə ucuzlaşır, qısa müddətdə inflyasiya davamlılığı narahatlığını azaldır və risk aktivlərinə müsbət təsir edir.

Makroiqtisadi Siyasət

Kanada ABŞ-ya qarşı cavab tarifləri tətbiq edir, ABŞ əlavə tədbirləri nəzərdən keçirir

• Kanada 8 sentyabrdan ABŞ-dan təxminən 20 milyard dollarlıq mal üçün 15%-50% tarif tətbiq edir, metallara maksimum 50%, həmçinin 7.5 milyard Kanada dolları dəstək fondı ayırır.
• ABŞ hökuməti Kanadaya əlavə cərimə tədbirləri tətbiq etməyi müzakirə edir, ticarət gərginliyi daha da arta bilər.
  Bazar təsiri: Şimali Amerika ticarət gərginliyi artır, bu təchizat zənciri və bazar emosiyasına təsir edə bilər, lakin ABŞ-İran gərginliyinin yumşalması qısa müddətdə təsiri qismən balanslaşdırır.

İki: Bazarın təhlilinə qayıdış

Xammal & Valyuta performansı

• Spot qızıl: Təxminən 4.650 USD/unsiya, -0.25%
• Spot gümüş: Təxminən 68.6 USD/unsiya, +0.05%
• WTI xam neft: Təxminən 80.47 USD/barrel, -2.12%
• Brent xam neft: Təxminən 83.4 USD/barrel, -2.12%
• Dollar indeks (DXY): Təxminən 98.93, +0.02%

Sürücü faktorların analizi: ABŞ-İran danışıqları perspektivi Hormuz risk premiumunu əhəmiyyətli dərəcədə azaldır, xam neft ucuzlaşması əsas sürücüdür. Qızıl neftin ucuzlaşması və riskdən qaçma arasında dalğalanır, gümüş sənaye xüsusiyyətinə görə daha müstəqildir. İnstitutlar hesab edir ki, qısa müddətdə xammal bazarı geosiyasi yumşalma ilə formalaşır, neftin ucuzlaşması inflyasiyanı və faiz artırımı gözləntilərini yumşaldır, aktivlərin qarşılıqlı təsiri şöyledir: geosiyasi yumşalma → neftin ucuzlaşması → inflyasiya narahatlığının azalması → risk aktivlərinə dəstək.

Kriptovalyuta mənzərəsi

• BTC: Təxminən 78.770 USD, -1.17%
• ETH: Təxminən 24.754, -1.37%
• Kriptovalyutaların ümumi bazar dəyəri: 2.73 trilyon USD, -1.9%
• Bazarda likvidasiyalar: 24 saatda 624 milyon USD-lik likvidasiya, long mövqelərində 322 milyon USD-lik likvidasiya
• Bitget BTC/USDT likvidasiya xəritəsi: BTC cari qiyməti təxminən 78.8 min USD-dir; yuxarıda 80-81.5 min USD aralığında çoxlu short likvidasiya təzyiqi var, əgər 80 min USD-dəni keçilərsə, əhəmiyyətli short sıxışma baş verə bilər. Aşağıda 77-79 min USD-də də sıx long likvidasiya zonası var, əgər 78 min USD yaxın dəstək itirilərsə, leverage long-lar daha da tez təmizlənə bilər.

• Spot ETF net daxilolma/çıxış: Son dövrlərdə net daxilolma davam edir, dünən net daxilolma 338 milyon USD, cari 24 saatda net daxilolma 29.9 milyon USD.

Sürücü faktorların analizi: ABŞ-İran gərginliyin yumşalması və neftin ucuzlaşması riskə meyli artırır, kripto bazarı yuxarı səviyyədə dalğalanır. BTC bir müddət 80 min USD səviyyəsini sınadı, ETH performansı sinxron şəkildə. İnstitutlar hesab edir ki, qısa müddətdə likvidlik və siyasət anlatımı ilə dəstəklənir, əsas PCE və Jackson Hole çıxışından sonra makro ötürülməyə diqqət edilməlidir.

Amerika səhmləri indeks performansı

• Dow Jones: Qapanış 53.577,40, artım 0.30%
• S&P 500: Qapanış 7.677,28, artım 0.32%
• NASDAQ: Qapanış 26.151,30, artım 0.66%, texnologiya və yarımkeçirici sektoru bərpa edilir

Texnologiya nəhənglərinin dinamikası

• NVDA: 213.05 USD, artım 2.19% (yeddi ardıcıl enişə son qoyur)
• AAPL: 309.90 USD, eniş 0.14%
• MSFT: 491.71 USD, artım 0.90%
• GOOGL: Təxminən 347 USD, cüzi eniş
• AMZN: 261.06 USD, eniş 0.39%
• META: 570.05 USD, artım 1.97%
• TSLA: 350.25 USD, artım 0.37%

Süni və sürücülərin analizi: Üç əsas indeks artdı, texnologiya sektoru NVIDIA-nın ardıcıl enişə son qoymasından sonra bərpa olundu. Yaddaş və optik rabitə sektoru ümumilikdə artdı, AMD təxminən 5% artdı. Kapital ABŞ-İran gərginliyinin yumşalması və gəlir dərəcələrinin düşməsi fonunda böyümə aksiyalarına qayıtdı, lakin fərdi aksiyalar arasında hələ də divergensiyalar var, istehlak texnologiyası nisbətən stabildir.

Sektor dəyişiklikləri müşahidəsi

Yarımkeçirici/Yaddaş Kollektiv Bərpa

• Təmsilçi aksiyalar: AMD təxminən 5% artdı, Micron Technology, SK Hynix 2%-dən çox artdı, Seagate Technology, Western Digital 3%-dan çox artdı.
• Sürücü faktorlar: Koreya DRAM ixrac qiyməti illik müqayisədə 401% artaraq təchizat və tələb gərginliyini gücləndirir, üstəlik NVIDIA-nın bərpası emosiyanı artırır.

Optik rabitə kəskin güclənir

• Təmsilçi aksiyalar: Lumentum təxminən 7% artdı, Applied Optoelectronics 5%-dən çox artdı, Coherent, Ciena 4%-dən çox artdı.
• Sürücü faktorlar: Əvvəlki düzəlişdən sonra texniki bərpa və AI infrastrukturuna olan tələbat gözləntisi.

Kriptovalyuta konsept aksiyaları güclü

• Təmsilçi aksiyalar: Robinhood 8%-dən çox artdı, Circle, Coinbase 4%-dən çox artdı, Strategy 3%-dan çox artdı.
• Sürücü faktorlar: BTC-nin yüksək səviyyədə olması və riskə meyli artması.

Üç: Amerika səhmlərinin dyinamikası üzrə dərin analiz

1. NVIDIA (NVDA) - Yeddi ardıcıl enişə son qoyur və tezliklə hesabat açıqlayacaq

Hadisənin xülasəsi: NVIDIA 2%-dən çox artdı, yeddi ardıcıl enişə son qoydu. Şirkət eyni zamanda Jetson Orin Nano 2 robotik kompüterini təqdim etdi, 78 TOPS hesablama gücü, 8GB yaddaş və səkkiz nüvəli Arm CPU ilə təchiz olunub, əvvəlki nəsilə görə inferensiya performansı 2 dəfə artıb, 15 vat rejimində enerji istehlakı 40% azaldılıb, əsasən robot, pilotsuz uçan aparat və kənar AI tətbiqləri üçün nəzərdə tutulub, istehsal 2027-ci ilin birinci yarısında gözlənilir. Gecə saatlarında ikinci kvartal hesabatı açıqlanacaq, bazar mərkəzi data mərkəzinin gəlirinə, marja və perspektiv göstəricisinə diqqət edir.
Bazar təhlili: İnstitutlar ardıcıl enişdən sonra bərpa emosiyanın yaxşılaşmasını və hesabat gözləntisi ilə bağlı təhlilləri əks etdirir. Jetson yenilikləri kənar AI və fiziki AI strategiyasını gücləndirir, server qiymət artımı isə yaddaş qiymətlərini yansıtmada kömək edir. Analitiklər müştəri kapital xərclərinin azalması və rəqabətin artmasının bazar payına təsirinə diqqət edir, hesabat yönətimi qısa müddətli dəyərləndirmənin əsasını təşkil edəcək.
İnvestisiya ipucu: Orta müddətli məntiq AI infrastrukturu və robot tələbinə yönəldir, lakin bu gecənin hesabatında data mərkəzinin böyümə tempinə və göstəricilərdəki dəyişikliklərə diqqət edilməlidir.

2. AMD - Təxminən 5% güclü artdı

Hadisənin xülasəsi: AMD təxminən 5% artaraq yarımkeçirici sektoruna liderlik etdi. Şirkət açıqladı ki, UCIe arxa bağlama texnologiyasını Versal adaptiv SoC-ə gətirir, az enerji ilə yüksək bant genişliyi olan chiplet kommunikasiya dəstəkləyir; həmçinin Raymond James onu "güclü alma" statusuna qaldırdı, hədəf qiymətini 641 USD-ya çatdırdı. Helios rack səviyyəli AI platformasının sentyabrda satışa başlanacağı gözlənilir.
Bazar təhlili: İnstitutlar onun AI server CPU və tam rack həllərində irəliləyişini yüksək qiymətləndirir, əvvəlki enişdən sonra dəyər cəlbediciliyi artıb. Analitiklər data mərkəzi gəlirlərinin illik ikiqat artmasını və OpenAI, Meta kimi müştərilərdə dizaynın tətbiqini vurğulayır, çoxlu təchizatçı modelinin AMD-nin bazar payının yüksəlməsinə kömək etdiyini qeyd edir.
İnvestisiya ipucu: AI hesablama gücünün diversifikasiyasına fokuslanaraq, Helios çatdırılma tempinə və data mərkəzi gəlirinin payına diqqət edilməlidir.

3. Micron Technology (MU) - Yaddaş gərginliyi məntiqi sürətlənir

Hadisənin xülasəsi: Micron Technology 2%-dən çox artdı, yaddaş sektoru bütövlükdə artdı. Koreya DRAM avqust ixrac qiyməti kiloqram başına 92.183 USD çatdı və illik müqayisədə 401% artdı, 2023-ci ilin minimumundan təxminən 12.5 dəfə çoxartdı. Goldman Sachs DRAM qlobal təchizat və tələb çatışmazlığının bu il 5%-dən gələn il 5.9%-ə yüksəldiyini və 2028-dək davam edə biləcəyini proqnozlaşdırır; TrendForce Samsung, SK Hynix və Micron-un HBM wafer yatırımlarının payının 30%-ə yüksələcəyini bildirir.
Bazar təhlili: İnstitutlar yaddaş superdövrünə optimizmi artırır, HBM və böyük tutumlu server DRAM-ların davamlı şəkildə kapasiteni udduğunu və adi DRAM təchizatının daha da sıxlaşdığını vurğulayır. Analitiklər qiymət hüququnun əhəmiyyətli dərəcədə artdığını qeyd edirlər, lakin 2027-dən sonra kapasitenin artmasının dövriyyat riski yaratdığına diqqət edirlər.
İnvestisiya ipucu: Təchizat çatışmazlığı orta müddətli dəstəyi təmin edir, gələcək müqavilə qiymətləri və kapasitenin genişlənmə tempinə diqqət etmək, yalnız yüksək qiymətə arxalanmaqdan çəkilmək tövsiyə edilir.

4. Lumentum / Applied Optoelectronics - Optik rabitə bərpası

Hadisənin xülasəsi: Lumentum təxminən 7% artdı, Applied Optoelectronics 5%-dən çox artdı, Coherent və Ciena 4%-dən çox artdığı optik rabitə sektoru bütövlükdə bərpa oldu.
Bazar təhlili: İnstitutlar bunun əvvəlki enişdən sonra texniki bərpa olduğunu bildirir, AI data mərkəzi 800G/1.6T optik modul və yüksək sürətli bağlantıya tələb məntiqi hələ də qalır. Analitiklər sifarişlərin gecikməsi və kapasitenin həyata keçirilməsi tempinə diqqət edir, qısa müddətdə elastiklik yüksək, lakin dəyişkənlik əhəmiyyətlidir.
İnvestisiya ipucu: Yüksək beta temalı portfel üçün uyğun, riskə dözümlülük yüksək olan investorlar üçün məsləhətdir, sektor dövrü və rəqabət şəraitinə diqqət etmək lazımdır.

5. Robinhood (HOOD) - Kripto konseptində lider

Hadisənin xülasəsi: Robinhood 8%-dən çox artdı, Circle, Coinbase 4%-dən çox artdı, Strategy 3%-dən çox artdı və kripto konsept aksiyaları bütövlükdə gücləndi.
Bazar təhlili: BTC-nin yüksək səviyyədə olması və riskə meyli artması birbaşa şəkildə ticarət platformaları və bitcoin portfeli ilə bağlı aktivlərə müsbət təsir göstərir. İnstitutlar qeyd edir ki, tənzimləyici şəffaflıq gözləntiləri (Clarity Act) və ticarət həcminin elastikliyi əsas sürücüdür, qısa müddətdə BTC qiyməti ilə yüksək əlaqəlidir.
İnvestisiya ipucu: Yüksək elastiklikli, həm siyasət, həm kripto qiyməti ilə ikili sürücüyə malik aktivlər, dəyişkənlik əhəmiyyətlidir, portfel idarəsi və BTC əsas texniki səviyyələrinin izlənməsi vacibdir.

Dörd: Bazar & layihə dinamikası

1. Bloomberg ETF analitikləri Eric Balchunas bildirir, GLD qızıl ETF və IBIT bitcoin ETF-ləri ticarət həcmi üzrə ilk ona qayıdıb, yayda rəhbərliyin yarımkeçirici ETF-ləri cədvəli sıxışdırdı. Bu "dəyərsizləşmə ticarəti"nin AI coşqunun əvəzlənməsi üçün daha bir siqnaldır – investorlar AI böyüməsini qovalamaqdan sabit aktivlərə yönəlir. Yarımkeçirici ETF-ləri hələ də aktiv şəkildə ticarət olunur, lakin yay pik dövrü ilə müqayisədə azalıb.

2. Koreya DRAM avqust ixrac qiyməti illik müqayisədə 401% artdı, təchizat və tələb gərginliyi 2027-dən sonrasına kimi güçlənir.

3. Rusiya Sputnik Agentliyinin məlumatına görə, Pakistan ordusu və İran təhlükəsizlik xidmətləri mənbələri bildirir ki, ABŞ və İran atəşkəs müqaviləsi şərtləri barədə razılığa gəliblər, bu razılığa Hormuz boğazında sərbəst naviqasiya da daxildir. Mənbə deyir: "Atəşkəs razılaşmasına gəlinib, bunlardan biri Hormuz boğazında azad gəmiçilikdir."

4. Morgan Stanley bildirir ki, beş böyük bulud provayderi və NVIDIA, Broadcom-un AI ilə bağlı balansdan kənar öhdəliklərinin həcmi 3.1 trilyon USD-ni keçib.

5. Anthropic potensial bazar həcmini 30 trilyon USD-dan çox qiymətləndirir, IPO dəyəri isə bəlkə 2 trilyon USD-ya çatacaq.

6. Apple (AAPL.O) M6 və M5 Ultra çiplərini təqdim etdi və eyni vaxtda yeni Mac mini və Mac Studio buraxdı. M6, Apple-ın ilk 2 nanometr prosesli çipi olub, 12 nüvəli CPU, 12 nüvəli GPU və ikili 16 nüvəli neyron mühərriki ilə təchiz olunub; M5 Ultra isə ilk dəfə dörd chiplet arxitektura tətbiq edir, maksimum 36 nüvəli CPU, 80 nüvəli GPU, 512GB vahid yaddaş və 1.2TB/s yaddaş ötürmə genişliyi ilə təchiz olunub. 

Beş: Bugünkü Bazar Təqvimi

Məlumatın açıqlanma vaxtı cədvəli

Əhəmiyyətli hadisələrin təqdimatı

İnstitut fikir:

İnvestisiya bankı analitikləri bildirir ki, ABŞ-İran danışıqları gözləntisi geosiyasi risk premiumunu əhəmiyyətli dərəcədə aşağı salır, xam neft ucuzlaşması isə inflyasiya narahatlığını azaltmağa və riskə meyli artırmağa kömək edir. Koreya DRAM qiymətinin sürətli artması yaddaş bazarında təchizat və tələb gərginliyini gücləndirir, yarımkeçirici və optik rabitə sektorları bərpa olunur. NVIDIA ardıcıl enişə son qoyur və hesabat açıqlayacaq, qısa müddətdə fokus nöqtəsi olur. Kripto bazarı yuxarı səviyyədə qalır. Ümumi strategiya olaraq əsas PCE nəticələrinə, NVIDIA göstəricisinə və Jackson Hole çıxışına diqqət edilməsinin, yüksək qiymətli böyümə aksiyalarında elastik davranmanın və enerji ucuzlaşmasından sonra aktivlərin rotasiyasının izlənməsinin tövsiyə olunur.

İmtina: Yuxarıdakı məzmun AI axtarışı ilə təşkil edilib, insan tərəfindən yalnız yoxlama üçün yayımlanır, bu heç bir investisiya məsləhəti deyil. Məqalədəki məlumatlarda müxtəlifliyə yol verilə bilər, ən son bazar məlumatları əsas götürülməlidir.