ASIC, saqlash va optik modul kabi qismlarning "quyruq xavfi": AQShda elektr yetishmayapti, jihoz stendga o'rnatildi, lekin tok ulab bo'lmayapti

Amerikadagi AI infratuzilmasining bo‘g‘ini endi “chip yetishmasligi”dan “elektr yetishmasligi”ga o‘tmoqda va elektr energiyasi yetishmasligi avvalo ta’minot zanjirining oxirgi halqalari — ASIC, xotira, optik modul va elektr ta’minot boshqaruvi kabi sohalarga xavf solmoqda, bu esa Nvidia uchun emas.

Morgan Stanley’ning so‘nggi hisobotida aytilishicha, 2026-yildan 2028-yilgacha AQSHning ma’lumot markazlari taxminan 34% toza elektr yetishmovchiligiga duch keladi, bu taxminan 32GW’ga teng. Hisobotda ta’kidlanishicha, Nvidia va Broadcom kompaniyalarining 2027-yil daromad prognozlariga hozircha asosli ta’sir yo‘q, ammo elektr yetishmovchiligi chiplarning rejalashtirilgan tarzda joylashtirilishiga to‘sqinlik qilishi mumkin, bu esa quyidagi komponentlar uchun buyurtmalar kechikishi, bekor qilinishi va zaxira mahsulotlarning qayta ko‘rib chiqilishiga olib keladi.

Asosiy farq shundaki, Nvidia GPU’lari har bir quvvat blokiga nisbatan yuqoriroq mahsuldorlikka ega va yetakchi chip ishlab chiqaruvchilari joylashtirish nuqtalariga yuqori sezgirlikka ega; aksincha, ASIC elektr resurslariga sezgirroq bo‘lib, xotira, optika va elektr manbasi boshqaruvi mahsulotlari esa mijozlarning zaxira uchun buyurtmalari va loyiha kechikishlaridan tez-tez ta’sirlanadi.

Wall Street Xabarlarining ilgari bergan xabariga ko‘ra, Oracle’ning Viskonsindagi 1.3GW quvvatli “Project Lighthouse” loyihasi aynan mana shu xavfning real aksidir: uzatish tizimi tasdiqlari qayta boshlangach, loyiha to‘liq quvvatda ishlashni eng erta 2028-yil oktyabriga ko‘chirilishi mumkin, pessimistik holatda esa hatto 2029-yil bahorigacha kechikadi. AI xizmat ko‘rsatuvchi serverlar agar rafga o‘rnatilsa ham, elektr bo‘lmasa, haqiqiy hisoblash imkoniyati va daromadga aylantira olmaydi.

Nvidia va Broadcom: ehtiyoj prognozi baland, ASIC bosimi yuqori

Morgan Stanley’ning fikricha, Nvidia va Broadcom rahbariyati allaqachon yer, elektr va data markazi(LPS) bo‘yicha chegaralarni ko‘rsatmalarga kiritgan, va ikkala kompaniya ham chiplarning yakuniy joylashuv nuqtasiga yuqori aniqlikda ega, global ko‘lamdagi faoliyati AQSH bozoriga bo‘lgan to‘liq qaramlikni ham kamaytirgan.

Mahsulot samaradorligi ham muhim. Nvidia GPU’lari har 1 gigavattdan ko‘proq token ishlab chiqaradi, cheklangan elektr energiyasi sharoitida ularni ustun joylashtirish imkonini beradi. Boshqa tomondan, ASIC’larning quvvat mahsuldorligi pastroq bo‘lib, ko‘proq LPS resurslariga muhtoj, shuning uchun elektr energiyasi bo‘g‘inidan kuchliroq ta’sirlanadi.

Nvidia bosh direktori Jensen Huang va Broadcom bosh direktori Hock Tan yaqinda ta’kidlashicha, elektr resurslari hozirda AI infratuzilmasi joylashtirilishida chip va xotiraga nisbatan boshqarilishi qiyinroq bo‘lgan asosiy chegara bo‘lib qolmoqda.

Xotira, optik modul va elektr boshqaruvi: buyurtma xatarlari oxirgi halqada jamlanmoqda

Hisobotda aytilishicha, xotira, optik komponentlar, elektr ta’minoti boshqaruvi va analog chiplar loyihalarning kechikishidan ko‘proq zarar ko‘radi. Bu mahsulotlar ilgari AI infratuzilmasining kengayishi va taklif-talabning taranglashishi hisobiga foyda olgan edi, agar yakuniy loyihalar kechiksa, mijozlar avvalam bor zaxiralardagi mahsulotlarni ishlatadi, so‘ngra yangi buyurtmalar kesiladi.

ASIC ham joylashtirish samaradorligi muammosiga duch kelmoqda. Elektr energiyasi cheklanganda, mijozlar 1 watt quvvatga mos mahsuldorlikka ko‘proq e’tibor qaratadi, samaradorligi past ASIC loyihalari shuning uchun ko‘proq kechikishga uchraydi.

Broadcom’ning prognozlaridagi o‘zgarishlar ham bozor kutgan natijalarni toraytirayotganini ko‘rsatmoqda: mart oyida kompaniya 2027-moliyaviy yilida AI daromadi 100 milliard dollarni ancha ortib, sentyabrdagi so‘nggi prognozda esa 115 milliard dollar bo‘lishi ko‘rsatilgan, bu raqamlar katta, biroq keyingi yuqorilash imkoniyati cheklangan.

Mustaqil elektr ishlab chiqarish va xorijda kengayish: baribir elektr bo‘shlig‘ini qoplayolmaydi

Hisobotda qayd etilishicha, 2026-2028-yillarda yangi ishlatiladigan gaz turbinalar va dvigatellar asosiy ssenariy bo‘yicha taxminan 19GW quvvat beradi, Bloom Energy yoqilg‘i elementlari esa 6GW atrofida hissa qo‘shadi, atom elektr va kripto kazib olish inshootlarining qayta jihozlanishi ham qo‘shimcha quvvat beradi, biroq umumiy hisobda bu yetishmovchilikni to‘liq qoplay olmaydi.

Xorijiy kengayish ham faqat bosimning bir qismini kamaytirishi mumkin. Morgan Stanley endilikda AQSHning dunyo bo‘yicha umumiy hisoblash quvvatidagi ulushi prognozini 60%dan 55%ga tushirdi, lekin Yevropada ruxsat jarayonining sekinligi va Yaqin Sharqdagi geosiyosiy xatarlar talabni ko‘chirishni cheklab turibdi.

Shu bilan birga, AQSH hanuzgacha malakali ishchi kuchi yetishmovchiligi va mahalliy qarshiliklarga duch kelmoqda. CSIS hisobotiga ko‘ra, 2030-yilga borib AQSHda yana 140 mingdan ortiq malakali ishchi kerak bo‘ladi, mavjud ishchi kuchi esa bir yilda faqat 10-20GW gaz qurilmalarini qo‘llab-quvvatlay oladi.

AI sohasi uchun chip ishlab chiqarilishi endi yagona cheklov emas, yetarli elektr energiyasiga ega bo‘lish va uni real ishga qo‘ya olish — endi buyurtmalarning bajarilish tezligi va butun ta’minot zanjirining daromad olishini belgilovchi navbatdagi to‘siqqa aylanmoqda.